거의 모든 투자자의 삶의 어느 시점에서 그들은 "적격 배당금"을 모으고 있다는 사실을 알게 될 것입니다. 이는 필연적으로 자연스러운 질문을 던집니다.
무엇입니까? 적격 배당금?
궁극적으로 이 구분의 중요성은 배당금에 세금을 부과하는 방식과 관련이 있습니다. 적격 배당금에 대한 세율은 대부분의 납세자에게 15%입니다. (소득이 $40,000 미만인 독신 납세자의 경우 0이고 소득이 $441,451 이상인 독신 납세자의 경우 20%입니다.) 그러나 "경상 배당금"(또는 "적격 배당금")은 정상 한계 세율로 과세됩니다.
그러나 보다 근본적인 수준에서 적격 배당금이란 정확히 무엇이며 포트폴리오의 주식이 지급하는 배당금이 적격한지 어떻게 알 수 있습니까? 그리고 어떤 투자가 적격하지 않은 배당금을 지급합니까?
우선 적격 배당금이 어떻게 창출되었는지부터 살펴보겠습니다. 그런 다음 이것이 오늘날의 일반 배당금과 규칙에 적용되는 규칙에 어떤 영향을 미치는지 설명하겠습니다.
적격 배당금의 개념은 조지 W. 부시가 서명한 2003년 감세 법안과 함께 시작되었습니다. 이전에는 모든 배당금이 납세자의 정상 한계 세율로 과세되었습니다.
더 낮은 적격 세율은 미국 세금 코드의 의도하지 않은 중대한 결과 중 하나를 수정하기 위해 고안되었습니다. IRS는 배당금에 더 높은 세율을 적용함으로써 기업에 인센티브를 제공하지 않습니다. 그들에게 지불합니다. 대신, (세금이 부과되지 않은) 자사주 매입을 하거나 단순히 현금을 비축하도록 장려했습니다.
장기 자본 이득 세율과 동일한 낮은 적격 배당 세율을 생성함으로써 세금 코드는 대신 회사가 장기 주주에게 더 높은 배당금으로 보상하도록 장려했습니다. 또한 투자자들이 주식을 더 오래 보유하여 회수하도록 장려했습니다.
아이디어는 더 나은 회사와 더 나은 투자자를 만드는 것이었습니다.
낮은 비율이 원하는 효과를 얻었는지 여부는 논쟁의 여지가 있습니다. 지난 17년 동안 회사(특히 기술 부문)는 계속해서 많은 현금을 비축하고 있으며 자사주 매입은 2009-20년 강세장을 이끄는 가장 큰 요인 중 하나로 인정받았습니다.
그러나 2003년 세제 개혁 이후 배당금이 투자자와 배당금을 지급하는 회사 모두에게 더 많은 초점이 된 것은 확실히 사실입니다. Apple(AAPL) 및 Nvidia(NVDA)와 같은 기술 기업도 정기적으로 배당금을 지급합니다.
배당을 받기 위해서는 미국 기업이나 미국에서 거래하거나 미국과 조세조약을 맺은 외국 기업이 배당금을 지급해야 하는 부분인데 그 부분은 이해하기 쉬울 정도다.
다음 요구 사항은 까다로워집니다.
세금 감면은 인내심 있고 장기적인 주주들에게 보상하기 위해 고안되었습니다. 따라서 자격을 얻으려면 배당락일 60일 전부터 시작되는 121일 기간 동안 60일 이상 주식을 보유해야 합니다.
그것이 당신의 머리를 돌린다면 다음과 같이 생각하십시오. 몇 개월 동안 주식을 보유하고 있다면 적격한 이자율을 얻을 가능성이 큽니다. 아직 하지 않았다면 아마 아닐 것입니다. 또는 적어도 아직까지는 아닙니다.
특정 유형의 주식은 할인되지 않습니다.
예를 들어, 부동산 투자 신탁(REIT) 및 마스터 유한 파트너십(MLP)은 일반적으로 적격 배당금을 지급하지 않습니다. REIT 배당금 및 MLP 분배에는 더 복잡한 세금 규칙이 있습니다. 그러나 어떤 경우에는 실제로 더 낮은 유효 세율을 가질 수 있습니다.
머니 마켓 펀드 및 기타 "채권 유사" 상품은 일반적으로 보통 배당금을 지급합니다. 직원 스톡 옵션 계획을 통해 지급되는 배당금도 마찬가지입니다.
좋은 소식:정말로 원하지 않는다면 이것을 알아내는 것은 실제로 당신의 문제가 아닙니다. 귀하의 중개인은 귀하가 받은 배당금이 세금 시즌에 귀하에게 보내는 1099-Div에 적격 여부를 지정할 것입니다.
그러나 적격 배당금을 받고 있는지 여부를 아는 것은 적절한 계획을 세우는 데 도움이 될 수 있습니다. 세금이 낮은 적격 배당금이 과세 대상 중개 계좌에 지불되고 세금이 높은 일반 배당금이 IRA에 지불되도록 배당금 포트폴리오를 조정할 수 있습니다.
이 모든 것이 머리를 어지럽게 만든다면 다음과 같이 요약할 수 있습니다.
최소 2개월 동안 보유하고 있는 대부분의 "정상적인" 회사 주식은 배당금을 받을 수 있습니다. REIT 및 MLP와 같은 많은 비정통 주식과 2개월 미만의 보유 주식은 일반적으로 그렇지 않습니다.
또한 위의 세금 기본 사항을 요약했지만 2020년 과세 연도의 모든 상황에 대해 적격 배당금이 어떻게 과세되는지 살펴보겠습니다.
