우리 중 많은 사람들이 2022년의 처음 며칠 동안 더 푸르른 목초지를 원했지만 많은 사람들에게 포트폴리오는 여전히 붉은 바다를 보고 있습니다. 연준의 최신 '분' 발표가 금리 인상 제안으로 인해 성장주의 추가 매도를 촉발하고 있는데, 금융 상품을 매수할 때입니까?
금융 서비스 회사는 비즈니스 모델의 일부로 많은 현금을 보유하는 경향이 있습니다. 예를 들어 우리는 모두 저축 계좌, 투자 계좌 및 보험 증권을 가지고 있으며 매년 납입해야 합니다.
은행은 현금을 기업과 소비자에게 대출해 줌으로써 현금을 회수하고 보험 회사는 종종 안정적인 자산에 투자하여 부담하는 프리미엄 이상의 수익을 얻으십시오. 따라서 현금이 많은 기업에 따라 이자율이 오르면 회사가 더 많은 돈을 벌 수 있는 기회도 늘어납니다.
재무와 마찬가지로 전통적인 필수 소비재도 좋은 성과를 내는 경향이 있습니다. 왜요? 꼭 필요한 산업이기 때문입니다. 금리 인상 여부에 관계없이 식료품이 필요합니다.
수혜를 받는 다른 것으로는 부채가 적고 현금이 많은 회사와 같은 "가치주" 묶음과 관련된 모든 것이 포함됩니다. 안정적이고 안정적인 수익 흐름.
여기서부터 어려워지기 시작합니다. 은행은 대부분의 사람들의 능력 범위 밖에 있는 산업 중 하나입니다. 은행의 최신 수익 보고서 및 자산 열을 보고 어리둥절할 가능성이 가장 높은 부문 중 하나입니다. 은행 업무에 대한 실무 경험이나 강력한 회계 배경이 없으면 무엇을 가져와야 하는지 알기 어렵습니다. 그 속도로도 여전히 할 말을 잃을 수 있습니다! 그렇다고 해서 투자할 수 없는 것은 아닙니다.
버크셔 해서웨이 (NYSE:BRK.B)는 투자자들이 광범위한 자산 포트폴리오, 특히 금융 부문에 노출될 수 있는 탁월한 옵션입니다. 당신은 Warren Buffett과 Charlie Munger에게 고삐를 넘기고 있습니다. 이 쌍은 그들 세대의 가장 위대한 투자자로 알려져 있으며, 당신이 상상할 수 있는 어떤 호황과 불황 주기도 헤쳐 왔으며 1965년 Berkshire가 설립된 이래 역사적 수익률 3,300,000%를 기록했습니다. .
소매, 상업 및 투자 은행은 이 지주 회사 포트폴리오의 큰 부분을 차지하고 있으며 많은 보험사, 중개인, 신용 중개업체 및 필수 소비재 회사도 포함되어 있습니다. 뱅크오브아메리카 , 웰스파고 , BNY 멜론 , 온 , 미국식 익스프레스 , 비자, 및 Marsh &McLennan 금융 분야에서 거물 중 몇 명에 불과하며 걱정하지 마십시오. Apple을 통해 Big Tech에 대한 노출이 많습니다. , 심지어 BYD를 사용하는 전기 자동차(EV)와 같은 파괴적인 산업 .
분명히 말씀드리자면, 성장주의 종말은 아니라고 생각합니다. 사실, 밸류에이션이 머리를 깎았기 때문에 훌륭한 투자처럼 보이는 많은 것들이 있습니다. 금리가 오른다 해도 투기가 만연하거나 과도한 부채를 떠맡아 무책임하게 경영을 해온 기업들에게는 재앙이 될 수밖에 없다. 장기적으로 일부 성장 이름은 매우 유망해 보이지만 가까운 미래에는 버크셔 제안과 같은 금융 상품에 노출되는 것이 더 나을 수 있습니다.