주주는 기업의 일부 소유자입니다. 그들은 계속해서 더 많은 주식을 보유, 매도 또는 매수할지 여부를 결정하기 위해 회사가 어떻게 했는지 알아야 합니다. 모든 분기별 수익 보고서에는 경영진이 결과를 요약하고 상황에 대해 최선을 다하는 회사 보도 자료가 수반됩니다. 첨부된 재무제표는 주주가 스토리를 확인하는 데 필요한 수치를 제공합니다. 명백한 사기가 아닌 경우 수치가 매우 정확합니다. 독립적인 감사인의 인증을 받았기 때문에 보고서는 증권거래위원회에 제출되며 CEO는 보고의 정확성에 대해 승인을 받아야 합니다.
재무제표는 대차대조표와 손익계산서(P&L)로 구성됩니다. 둘 다 투자자에게 유용한 정보를 제공합니다.
P&L은 회사가 매출에서 얼마를 얻었는지, 비용으로 얼마를 지불했는지, 그리고 그 결과가 손익인지 보여줍니다. 주주는 회사의 주당 수익(주당 순이익)이 얼마인지, 이전 분기와 비교하여 회사의 수익이 성장하고 있는지, 얼마나 빠르게 성장하고 있는지 알아야 합니다. 수익 성장이 빠를수록 잠재적인 주가 상승폭이 커집니다.
대차 대조표는 회사가 재정적으로 얼마나 건전하고 경영진이 재정을 얼마나 잘 처리하고 있는지 보여줍니다. 주주는 일반적으로 현금 및 등가물, 미수금, 재고 및 장기 부채와 같은 여러 항목을 살펴봅니다. 현금은 많고 부채가 없거나 거의 없는 회사는 잠재적인 침체를 극복할 수 있는 자원이 있기 때문에 매우 강력한 재무 상태에 있습니다. 반면에 장기 부채의 증가는 잠재적인 문제를 나타냅니다. 회사는 현재 운영을 위해 더 많은 돈을 차입하고 있으며 경기 침체에도 계속 이자 지불을 해야 하므로 다음과 같은 경우 재무 상태가 불안정합니다. 운영에서 충분한 현금을 창출하지 못합니다.
주주는 회사 또는 경제 또는 시장 상황에 따라 다른 항목에 더 많거나 더 적은 가중치를 둘 수 있습니다. 예를 들어, 기술 회사의 연구 개발 비용을 면밀히 조사하여 신제품을 개발하는 데 충분한 돈을 지출하고 있는지 또는 경기 침체기에 제조업체의 매출채권 및 재고 증가에 대해 걱정할 수 있습니다. 판매하지 않고 있으며 회사는 빚을 갚는 데 어려움을 겪고 있습니다.
투자자가 회사 재무를 분석할 수 있도록 분석가는 보고된 재무 데이터에서 파생된 가격 대비 수익, 가격 대비 판매, 배당금 지급, 부채 범위 및 당좌 비율과 같은 다양한 재무 비율을 제시했습니다. Reuters와 같은 많은 투자 웹사이트에서는 이러한 비율을 나열하므로 투자자가 분기마다 처음부터 새로 만들 필요가 없습니다.