저희 유튜브 채널의 한 시청자는 "지난 3년 동안 인덱스 펀드에 모금 투자를 해왔다. 지금 부분 이익을 예약할 수 있습니까?” 이 질문에 대한 답은 인덱스 펀드, 액티브 펀드 또는 다이렉트 에퀴티에 투자했는지 여부에 달려 있지 않습니다. 자산 배분 및 투자 전략에 따라 다릅니다.
주식시장은 시장의 흐름과 상관없이 누군가는 불편함을 느끼는 곳입니다. 강세장이 있으면 일부 투자자들은 두려움에 빠져 나가기를 원합니다. 충돌이 발생하면 일부 투자자는 멀리 떨어져 있기를 원합니다. 강세 또는 사상 최고가가 발생하면 사람들은 임박한 추락을 두려워합니다.
이러한 두려움과 불확실성은 적절한 투자 계획이 없기 때문에 발생합니다. 이를 매주 충돌을 예측하는 소셜 미디어의 무작위 전문가와 결합하면 재정적 재앙으로 가는 편도 티켓이 됩니다.
한 독자가 다음 달에 시작하여 1년 동안 지속되는 약세를 예측하는 트윗의 링크를 방금 보냈습니다! 내가 더 걱정하는 것은 댓글입니다. 많은 사람들은 실제로 황소 또는 약세 런이 언제 시작되고 얼마나 오래 지속될지 예측할 수 있다고 믿습니다. 놀랄 일이 아닙니다.
이 질문을 한 시청자와 같은 느낌을 가진 다른 사람이 이 활동을 시도하는 것이 좋습니다. 노트북을 가지고 다음 질문에 답하십시오.
- 투자를 하는 이유는 무엇입니까? 모두가 부를 원하지만 미래에 그 부를 무엇을 위해 사용하시겠습니까?
- 현재 포트폴리오의 자산 구성은 어떻습니까? 그 중 얼마가 자기자본으로 들어가는가? 고정 수입으로 얼마입니까?
- 어떤 투자자가 되고 싶습니까?
- 계속 시세를 보고 조금씩 이익이 날 때마다 돈을 빼는 녀석. 당신이 이런 사람이 되고 싶다면 이 기사의 나머지 부분은 당신을 위한 것이 아닙니다.
- 또는 개인 개발에 더 많은 시간을 할애할 수 있도록 자동 조종 모드에 투자하시겠습니까? 포트폴리오를 검토하고 자산 배분을 조정하는 데 1년에 30분을 투자해야 합니다. 시장 수준을 알거나 걱정할 필요가 없는 시스템을 개발하려는 경우 계속 읽으십시오.
지금 이익을 예약해야 하는 투자자
- 100% 자기 자본을 투자한 경우 , 지금이 목표를 체계적으로 계획하고 자산 배분 계획을 세우고 자금을 자본에서 부채로 전환하기에 좋은 시기입니다. 목표를 달성하기 위해 투자의 몇 퍼센트를 자기자본으로, 고정 수입에서 몇 퍼센트를 투자할 것인지, 그리고 미래에 이를 어떻게 변경할 것인지 결정합니다.
- 향후 5년 이내에 자금이 필요한 경우 , 행운의 별에게 감사를 표하고 고정 수입의 안전으로 완전히 종료하십시오.
- 자본 노출이 계획한 것보다 높은 경우 . 예를 들어, 60%의 자기자본을 원했는데 이제 65% 이상임을 알게 되었습니다. 그런 다음 자본에서 초과분을 상환하고 부채로 전환하십시오. 저는 최근에 이렇게 했습니다:13년 후, 충돌 및 회복 후 은퇴 포트폴리오의 균형을 재조정했습니다! 내 나이와 목표에 대한 근접성을 고려할 때 다시 균형을 조정할 수 있습니다.
- 향후 10년 이내에 돈이 필요하면 지금이 주식 익스포저를 줄이기에 좋은 시기입니다. 예를 들어, 나는 아들이 태어나기 한 달 전인 2009년 12월에 아들의 미래를 위해 투자를 시작했습니다. 그 당시 저는 18년 목표를 위해 투자하고 있었습니다. 나는 2021년 4월까지 지난 10년 동안 60%에 가까운 자산 배분을 유지했습니다. 저는 주식 배분이 67%까지 치솟는 것을 보았습니다. 목표 마감일(최소한 그가 UG를 시작하는 첫 번째 마감일)이 8년 밖에 남지 않았다는 점을 고려하면 이제 고정 수입에 대한 자기 자본의 약 12-13%를 제거했습니다(자세한 내용은 연례 감사에서 제공 예정).
- 여러 유형의 뮤추얼 펀드를 보유하고 있는 경우 – 4개의 대형주, 중형주 등(robo MF 포털 덕분)을 통해 포트폴리오를 통합할 수 있습니다. 1,000만 달러의 면세 LTCG 한도 내에서 출구 부하 없이 유닛을 상환하고 자산 할당에 따라 다른 곳에 재투자할 수 있습니다.
지금 이익을 예약하면 안 되는 투자자
- 먼저 위의 질문에 답하기 위해 환급을 돈을 빼는 척도로 사용하지 마십시오 . 2020년 3월 23일, 내 퇴직 포트폴리오 주식 MF 수익률은 추락 바닥에서 2.75%였습니다. 2020년 9월까지 수익률은 9%였고 현재는 약 13%입니다. 이 기간 동안 지분 자산 배분은 약 7%(3월 55%, 9월 58%, 현재 62%)에 불과했으며 작년에는 4%만 변동했습니다. 중요한 것은 자본에 있는 돈의 양이지 얼마나 많은 이익을 얻었느냐가 아닙니다. 10%의 지분 노출로 25%의 수익을 얻을 수 있었습니다. 이러한 경우 두려움에서 돈을 빼는 것은 의미가 없습니다.
- 자기자본 익스포저가 적정 수준보다 낮은 투자자 . 예를 들어, 20년 목표를 위해 80%의 부채와 20%의 자기 자본으로 늦게 투자를 시작했을 수 있습니다. 원하는 주식 배분은 50-60%일 수 있으므로 지금 이익을 예약하고 주식 배분을 더 줄이는 것은 의미가 없습니다. 그대로 두고 변동성에 익숙해지십시오. 이것은 2008년 6월 이후 나의 퇴직 자산 익스포저가 60%를 넘은 것은 처음입니다! 은퇴가 곧 계획되지 않기 때문에 추가 2%를 제거하고 싶지 않습니다.
요약하면 자산 배분이 핵심입니다. 모든 포트폴리오 결정은 이를 중심으로 이루어집니다. 올바른 방법으로 투자를 시작하고 싶다면 시작하는 데 도움이 되는 무료 세미나가 있습니다. 포트폴리오 구성의 기초:초보자를 위한 가이드
