캐나다 벤처 캐피털: 2분기에 143건의 거래에 12억 8000만 달러를 투자했습니다. 현재까지 VC 달러 투자의 가장 큰 분기입니다.
올해 2분기에 기록적인 12억 8000만 캐나다 달러가 143건의 거래에 걸쳐 투자되어 2019년 상반기에 투자된 총 달러는 21억 5000만 달러가 되었습니다. 42018년 Q42018의 이전 최고 분기(CAD $1.25B)와 H12018의 이전 최고치(CAD $1.67B)를 넘어섰습니다.
2019년 상반기에는 11건의 메가 딜($50M+)이 투자되었으며 이는 총 VC 투자 금액의 42%를 차지했습니다. 이 11개 중 4개는 CAD $100M 이상이었고 Hamilton에 기반을 둔 Fusion Pharmaceutical Inc.가 포함되었습니다. CVCA 회원 Fight Against Cancer Innovation Trust(FACIT)를 포함하는 신디케이트로부터 1억 4천만 달러의 시리즈 B 자금 조달 및 Genesys Capital Management Inc.
정보 통신 기술(ICT) 기업은 2019년 상반기에 투자된 총 달러의 대부분을 54%(144건의 거래에 대해 CAD $12억)로 가져갔고, 생명 과학은 27%(55건의 거래에 대해 CAD $5억 8,600만)로 약간 더 높은 비율을 차지했습니다. 5년 평균인 21%보다 높다. 농업 관련 기업은 11%를 받았습니다(20건의 거래에 대해 CAD $243M).
VC 지원 엑시트는 2018년에 36개(CAD $989M)를 초과할 것으로 예상되며 H12019에 완료된 20개는 총 CAD $21억입니다. 올해 지금까지 20개의 출구 중 2개의 VC가 지원하는 IPO(Initial Public Offering)가 있었으며 여기에는 몬트리올에 기반을 둔 회사가 포함되었습니다. Lightspeed POS Inc. (TSE:LSPD)는 2017년 이후 최대 IPO(시가총액 CAD $11억) 및 Milestone Pharmaceuticals Inc.를 완료했습니다. (NASDAQ:MIST)가 NASDAQ에 대한 IPO를 마감했습니다(시가총액 CAD $468M).
CVCA의 CEO인 Kim Furlong은 "캐나다 VC가 지원하는 출구는 투자된 VC 달러와 함께 건강한 혁신 생태계를 보여주는 2019년에 긍정적인 궤도에 있습니다."라고 말했습니다. "우리는 캐나다가 '순간'을 경험하고 있다는 이야기를 수없이 들었고, 12019년 H12019에서 보고 있는 결과가 그 증거입니다."
캐나다 사모펀드: 60억 캐나다 달러 이상의 가치가 있는 주요 보류 거래는 섹터 궤적을 긍정적으로 변화시킬 예정입니다.
2019년 1분기보다 54% 증가한 2분기 158건의 거래에 CAD $3B가 투자되었습니다. 이로써 상반기 총 PE 투자 금액은 CAD $48억 9천만으로 2019년 상반기에 투자된 금액 중 가장 낮은 금액입니다. CVCA는 2013년에 데이터 수집을 시작했습니다. H12019(289개 거래)의 거래 활동은 H12018(324개 거래) 및 H12017(292개 거래)보다 낮았습니다.
Onex Corporation의 50억 달러 민영화를 포함하여 최소 2개의 주요 거래가 보류 중입니다. 캘거리 소재 WestJet Airlines Ltd. 및 Brookfield Asset Management의 온타리오 기반 BGIS의 CAD $1B 판매 보류 CCMP Capital Advisors에게 올해 PE 투자 성과의 궤적을 긍정적으로 바꿀 것으로 예상됩니다.
단일 메가 딜(CAD $500M+)을 제외하고 공개된 가치가 있는 다른 모든 거래는 CAD $500M 미만이었고 66%(289개 거래 중 192개 거래)가 CAD $2500만 미만이었습니다. 공개된 가장 큰 PE 거래에는 Thoma Bravo LLC의 14억 CAD 메가 바이아웃이 포함되었습니다. 비상장 기업 런던, 온타리오 소재 Autodata Solutions Inc. 토론토 소재 Gluskin Sheff &Associates Inc.의 CAD 4억 4500만 달러 인수 Onex Corporation 제공 .
2분기에 정보통신기술(ICT) 기업(20%) 거래의 기록적인 점유율이 있었는데, 이는 2017년과 2018년의 점유율보다 3% 높은 수치입니다. 산업 및 제조 부문도 비슷한 양의 거래 흐름을 보였습니다. 21%에서.
CVCA의 킴 펄롱(Kim Furlong) 최고경영자(CEO)는 “2019년 상반기에 캐나다와 미국을 포함한 기타 시장에 투자한 PE 달러가 감소했다”고 말했다. “높은 평가와 거래의 품질이 이러한 추세를 주도한다고 합니다. 캐나다에서는 자금 규모와 거래 활동이 여전히 강력합니다. CVCA는 하반기에 부문 지표를 면밀히 모니터링할 것입니다.”
PE 엑시트도 이번 분기에 둔화되어 총 8억 5100만 캐나다 달러에 달하는 M&A 엑시트가 15건에 불과했습니다. 15개 기업 중 주목할만한 것은 토론토에 본사를 둔 Intelex Technologies Inc.의 CAD 5억 7천만 달러 기업 인수입니다. HarbourVest Partners, LLC에서 및 JMI 주식 또한 Langley에 기반을 둔 4Refuel Canada LP의 CAD 2억 6천만 달러 인수 Finning International Inc. 제작
