이 기사에서는 Gold ETF와 SGB, SGB와 실물 금 간의 주요 특징과 두드러진 차이점을 살펴보고자 합니다.
태어날 때부터 금은 수요가 많은 상품이었으며 지금도 여전히 그렇습니다. 또한 많은 문화권에서 상서로운 것으로 간주됩니다. 그 외에도 매우 안전하고 바람직한 투자 옵션으로 간주될 뿐만 아니라 많은 사람들이 이를 사용하여 시장 변동성과 인플레이션에 대한 포트폴리오를 헤지합니다. 사실, 진행 중인 글로벌 팬데믹과 그에 따른 경제적 불안정성 기간 동안 금은 선택의 여지가 있어 지난 8월 가격이 사상 최고치를 기록했습니다.
이 기사를 통해 금에 투자하는 몇 가지 일반적인 방법을 살펴보고 Gold ETF와 SGB, SGB와 실물 금을 비교합니다.
실물 금은 잘 알려진 상품이자 설명이 가능한 개념이지만, 비교 및 대조하기 전에 먼저 앞서 언급한 다른 2가지 옵션을 빠르게 이해하겠습니다.
금 ETF(Exchange Traded Funds)는 실물 금의 국내 가격을 기반으로 하는 투자 도구입니다. 이 ETF의 1단위는 99.5% 순금 1g에 해당합니다. 이 ETF는 NSE(National Stock Exchange of India Limited) 및 BSE(봄베이 증권 거래소)에 상장되어 있으며 다른 일반 주식과 마찬가지로 시장 가격으로 사고 팔 수 있습니다. 즉, 금을 구매할 때 전자 형식으로 되어 있고 판매 또는 상환할 때 시장 가격에 따라 금액을 받습니다. 실제 금은 거래에 포함되지 않습니다. 이는 다소 투명한 프로세스이며 무채권 계정과 가장 일반적으로 브로커가 필요합니다.
금을 물리적 형태로 저장하는 번거로움 없이 투자의 일부로 금을 갖고자 하는 사람들에게 매우 적합합니다.
SGB(Sovereign Gold Bonds)는 인도 정부가 제공 및 보증하고 인도 중앙 은행이 발행하는 증권의 한 형태입니다. ETF와 마찬가지로 물리적 금을 소유하는 대신 사용할 수 있습니다. 이 채권은 1g부터 발행되며 개인 투자자의 경우 최소 1g, 최대 청약 한도는 4kg입니다. 이 채권은 일반적으로 트란치로 발행되며 오프라인 및 온라인 모드를 통해 대부분의 국유화되고 소수의 주요 민간 은행의 사무실을 통해 판매됩니다. Gold ETF vs SGB의 중요한 측면 중 하나는 Sovereign Gold Bonds가 고정 가격으로 발행된다는 것입니다. 이는 청약 직전 주의 마지막 3영업일 동안 순도 999의 금 종가의 평균으로 계산됩니다. 기간. 상환가격도 발행가격과 동일하게 계산됩니다.
전통적으로 이것은 국가에서 가장 널리 퍼진 금 투자 형태입니다. 누구나 쉽게 접근할 수 있으며 종교적, 문화적 의미가 깊습니다. 전국의 결혼식을 생각해 보십시오. 다른 모든 차이점을 초월하는 한 가지 측면은 바로 금 보석입니다. 관련된 중개 기관이나 중개 기관이 없습니다. 그러나 물리적인 금을 보관하는 데는 항상 비용이 있습니다(은행 사물함을 생각하십시오). 장신구 형태일 때 요금을 부과하는 것과 관련될 수도 있습니다. 또한 도난의 위험이 높습니다. 가격은 전국 표준이 아니며 개별 시설마다 다릅니다. 또 다른 위험은 순결의 보장과 속임수입니다.
이제 ETF와 SGB가 금융 도구로 사용되는 주요 특성에 대해 더 명확해졌으므로 비교를 통해 유사점과 주요 차이점을 살펴보겠습니다.
둘 다 실제 금을 소유하고 보관하는 번거로움 없이 포트폴리오에 금을 노출할 수 있는 간단한 방법입니다. 1gm부터 시작하여 전자 형태로 금을 소유할 수 있기 때문에 구매 능력에 따라 광범위한 투자자에게 적합합니다. 또한 투자자는 청구 등의 주변 비용을 부담할 필요가 없습니다.
SGB의 한 가지 장점은 채권이 보유된 기간 동안 초기 투자에 대해 2.5%의 고정 수익(정부 발표에 따라 변경될 수 있음)을 약속한다는 것입니다.
SGB의 락인 기간은 5년인 반면 ETF는 보유자의 선택에 따라 상환할 수 있습니다. ETF에 투자할 수 있으려면 무이자 계좌가 필수이며 채권을 소유하고 있는 경우는 그렇지 않습니다. 그러나 ETF는 보유할 수 있는 전자 단위에 대한 제한이 없는 반면 SGB는 개인의 경우 4kg, 기업 및 신탁의 경우 20kg의 제한이 있습니다.
물리적 금은 문화적으로 상서로운 사회적 지위의 중요한 상징으로 남아 있습니다. 장신구, 장신구, 사교 행사에서 이런 형태로 대체될 가능성은 거의 없습니다. 고정 기간이 없으므로 쉽게 유동화됩니다. 전 세계 대부분의 보석상에서 쉽게 구매, 판매 및 교환할 수 있습니다.
반면에 SGB는 GOI를 대신하여 RBI에서 발행합니다. 채권을 발행할 때와 지불할 때 고정 가격을 결정하는 것은 정부입니다(비록 이 가격은 논의 중인 3가지 투자 옵션 모두에서 시장 주도적이긴 하지만). 그러나 정부는 또한 초기 투자에 대해 2.5%의 수익을 제공합니다. 유동성 측면에서 실물 금은 증권 거래소에서 거래되기 전에 채권이 5년 동안 잠겨 있기 때문에 SGB보다 확실히 높은 점수를 받았습니다. 만기 후 채권의 상환에 대한 양도소득세는 0입니다.
요약하자면; 인도에서 금은 투자 도구일 뿐만 아니라 사회적으로나 정서적으로 중요한 자산입니다. 이것은 수세기 동안 사실이었습니다. 어떤 사람들은 헤지 수단으로 그것을 살 수 있지만 다른 사람들은 다변화를 위해 그것을 살 수 있고 다른 사람들은 순수한 장식 가치를 위해 여전히 그것을 살 수 있습니다. 이러한 유형의 차이점을 이해하면 투자 결정에 도움이 됩니다.