'핫' 뮤추얼 펀드 시리즈의 다음 펀드는 ICICI Pru Balanced Fund입니다. .
이 펀드는 하이브리드 펀드로 부채뿐만 아니라 자기자본에도 투자합니다. 그러나 균형이라는 이름이 자기자본과 부채의 비율이 50:50이라는 의미는 아닙니다.
투자자에게 지분 과세 혜택을 제공하도록 하기 위해(1년 보유 후 자본 이득 제로 ), 적어도 65% 이상의 자본을 투자합니다. Scheme 정보 문서에 따르면 이 펀드는 최대 80%의 자기자본을 투자할 것입니다.
펀드는 자산 할당을 정의합니다. 다음과 같이:
<노스크립트> 
출처 :SID
투자 목표 펀드의 구성이 매우 일반적이고 모호합니다.
출처 :SID, 펀드 팩트시트
스킴 벤치마크 CRISIL 균형 펀드 – 공격적 지수에 대한 자체 , Nifty 50의 65%와 CRISIL 단기 채권 지수의 35%로 구성됩니다.
사용 가능한 옵션이 제한되어 있으므로 이것이 가장 적합합니다. 이상적으로는 벤치마크의 주식 부분이 Nifty 500과 같은 더 넓은 지수여야 합니다. 이는 펀드가 주로 대형주에 투자하지만 중소형주도 포트폴리오에서 상당한 부분을 차지하기 때문입니다.
음, 여기서 뜨거운 것은 성장의 속도를 나타냅니다. 불과 1년 만에 펀드 규모가 4배 성장했습니다. 약 Rs에서 2016년 6월 3000억원 현재 16000억 이상
왜 그래? 몇 가지 이유
하나 , 시장은 고르지 못했고 처음으로 투자자들은 "그렇게 위험하지 않은" 옵션을 찾고 있었습니다. 부채와 자본이 결합된 균형 잡힌 펀드는 투자자들이 "위험 감소"라는 이야기를 믿도록 도와줍니다.
2 , 2016년 말부터 많은 신규 투자자들이 새로운 금융 투자 길을 모색하고 있었습니다. ICICI Pru는 대규모 유통 네트워크를 보유하고 있으며 이러한 새로운 투자자를 유치하는 데 성공한 것으로 보입니다.
3 그리고 아마도 가장 중요한 것은 ICICI Pru AMC의 CIO인 Naren Sankaran을 펀드 매니저 팀에 추가한 것입니다. 그의 이름은 2015년 12월에 공식적으로 추가되었으며 그 이후로 펀드는 상승세를 보이기 시작했습니다.
참고로 나렌은 MF 업계의 스타 펀드매니저로 평가받고 있으며 그의 반대되는 투자 스타일로 유명합니다.
그가 합류하자 다른 많은 것들도 위로 올라가기 시작했습니다. 주목할만한 것은 비용 비율과 포트폴리오 회전율입니다. .
2014년 12월부터 2017년 7월까지의 회전율 및 지출 비율을 매핑하는 ICICI Pru 균형 펀드는 아래 차트를 참조하십시오.
<노스크립트> 
출처 :에이스 MF; 회전율은 왼쪽 축을 기준으로 하는 주황색 선입니다. 비용 비율은 오른쪽 축을 기준으로 한 파란색 플롯 선입니다.
위 차트에 표시된 회전율은 자본 및 부채 포트폴리오 회전율을 모두 포함하므로 복합적입니다.
2015년 10월부터 매출이 크게 증가했습니다. 2017년 7월 기준으로 최근 보고된 매출은 189%입니다. 최근에는 주식 포트폴리오 회전율이 100%를 넘었습니다.
회전율이 높다는 것은 포트폴리오에서 더 많은 활동이 있음을 나타냅니다. 일반적으로 회전율은 25~30%를 초과하지 않아야 하며 이는 보다 안정적이고 포트폴리오를 통해 생각함을 나타냅니다.
뮤추얼 펀드의 비용 비율은 여전히 미스터리로 남아 있습니다. 비용 비율이 펀드 관리 및 기타 비용을 포함하여 펀드에서 발생하는 실제 비용을 항상 나타내는 것은 아닙니다.
여러 번 비용 비율은 마케팅팀에서 신호로 사용되기도 합니다. 더 많은 투자자와 AUM을 유치하기 위해 일시적으로 감소합니다.
이제 펀드의 성장에서 성과의 역할을 무시할 수 없습니다. 펀드는 투자자의 관심을 끌 수 있었습니다.
SID에서 가져온 회계 연도별 실적의 아래 차트를 참조하십시오.
<노스크립트> 
이 펀드는 지난 몇 년 동안 지수를 능가하는 성과를 거두었습니다.
위 차트에서 명확하게 제시한 요점과 투자자가 이해해야 하는 것은 균형 자금이 위험 관리를 위한 부채 부분이 있음에도 불구하고 여전히 손실을 입을 수 있다는 것입니다.
이 펀드도 2015-16 회계연도에 손실을 입었습니다. 펀드에 부과되는 비용을 늘린 시기이기도 하다. 흠.
특히 단기 자본 보존이 중요하다면 순수 부채 펀드나 Bank FD의 대안으로 펀드에 투자하지 마십시오.
크기가 앞으로 성능에 영향을 미칩니까? 시간이 말해줄 것입니다.
<시간 />자세한 팩트시트를 보려면 ICICI Pru Balanced 펀드 및 동종 펀드와의 비교를 보려면 여기를 클릭하십시오.
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