인덱스 ETF는 투자자들이 단기 금융시장에 투자할 수 있는 또 다른 방법입니다. 뮤추얼 펀드와 비슷하지만 벤치마크를 추적하도록 설계되었습니다. 투자 도구로서 ETF는 주식에 투자하는 것보다 안전한 것으로 간주됩니다. 그러나 새로운 투자자라면 적절한 지식 없이 투자하는 것은 위험할 수 있습니다. 이 기사에서는 인덱스 ETF, 작동 방식, 인덱스 ETF 투자의 장단점에 대해 설명합니다.
인덱스 ETF는 상장지수펀드로 벤치마크 지수의 수익률을 추적하고 복제합니다. 이들은 인덱스 뮤추얼 펀드와 비슷하지만 투자자가 매일 한 가격(계산된 NAV 가치)으로 뮤추얼 펀드를 상환하는 반면 ETF는 보통주처럼 하루 종일 거래됩니다.
ETF는 지수의 주식을 따라가며 뮤추얼 펀드와 같은 즉각적인 포트폴리오 분산을 제공합니다. 이 펀드는 기초 가격의 변화에 따라 계산된 NAV에 대해 프리미엄 또는 할인된 가격으로 거래될 수 있습니다. 그러나 이러한 차이는 잠시 동안만 존재하며 기관 투자자의 차익거래를 통해 해소됩니다.
ETF의 가격은 기초 주식의 장중 가격에 따라 움직입니다. 그러나 레버리지 ETF 또는 공매도 ETF라는 또 다른 유형의 ETF가 있습니다. 이는 기초 자산 가격이 하락할 때 더 나은 성과를 내는 레버리지 승수가 있는 일반 ETF와 같습니다.
일반적으로 인덱스 ETF에 투자하는 비용은 뮤추얼 펀드에 투자하는 것보다 저렴합니다. 가장 저렴한 무부하 인덱스 뮤추얼 펀드와 비슷합니다. 그러나 투자자는 구매 및 판매 단위에 대한 표준 수수료를 지불해야 합니다. 그러나 거래에 대한 수수료 지불을 피하기 위해 다양한 비 수수료 ETF 중에서 선택할 수도 있습니다. ETF는 개별적으로 주식을 거래하는 것보다 비용과 중개 수수료가 저렴합니다.
즉각적인 다각화 : 지수 거래 상품과 마찬가지로 지수 ETF는 세금 효율적이고 비용 효율적인 방식으로 즉각적인 포트폴리오 다각화를 제공합니다. 이러한 상품은 벤치마크 지수의 성과를 추적하고 해당 지수에 포함된 주식에 투자합니다. 광범위 ETF는 개별 주식보다 변동성이 낮기 때문에 투자자가 여러 부문에 투자할 수 있습니다.
높은 유동성 : 인덱스 ETF는 유동성으로 인해 선호됩니다. 인덱스 ETF 펀드의 단위는 거래 세션 동안 보통주처럼 거래소에서 사고 팔 수 있습니다. 따라서 거래자는 뮤추얼 펀드 투자자가 할 수 없는 인덱스 ETF와 관련된 거래 전략을 만들 수 있습니다.
뮤추얼 펀드 단위 가치는 거래 세션이 끝날 때 하루에 한 번 계산됩니다. 따라서 모든 단위는 고정된 일일 가격으로 사고 팔립니다. 반대로 지수 ETF 가치는 기초 주식의 장중 가격에 따라 변하므로 펀드의 NAV보다 약간 프리미엄 또는 할인 거래됩니다.
안전한 투자 : 인덱스 ETF는 올바르게 사용하면 안전한 투자입니다. 대부분의 ETF는 다른 섹터의 대형주로 구성된 인덱스의 동일한 주식에 투자하는 인덱스 펀드입니다. 전반적인 시장 추세가 강세일 때 지수 ETF가 그 뒤를 따릅니다. 시간이 지남에 따라 인덱스 펀드는 가치를 높이는 경향이 있으며 인덱스 ETF도 마찬가지입니다.
저비용 투자 : 지수 ETF는 벤치마크를 따르고 지수의 동일한 주식에 투자하기 때문에 상호 운용사의 개입은 명목입니다. 펀드 관리 비용을 줄여 적극적으로 관리하는 뮤추얼 펀드보다 저렴합니다.
펀드 매니저는 해당 주식이 지수에서 추가되거나 제거될 때만 지수 ETF에 대한 주식을 매매합니다.
– 인덱스 ETF는 패시브 투자 옵션입니다.
– 추적하는 지수의 동일한 주식에 투자하는 유가 증권 바구니입니다. 지수 ETF는 지수의 수익률을 추적하고 모방하며 미리 정해진 비율로 말뭉치를 투자합니다.
– 인덱스 ETF는 기초자산 가격의 변동에 따라 가격이 달라지므로 일반주와 같이 거래소에서 거래됩니다.
– 인덱스 ETF는 투자자에게 저비용 투자 옵션을 제공합니다.
인덱스 펀드와 인덱스 ETF는 모두 시장 지수를 따르지만 둘 사이에는 미묘한 차이가 있습니다.
한 가지 근본적인 차이점은 ETF가 거래소에 상장되어 보통주처럼 하루 동안 거래된다는 점입니다. 투자자는 실시간 NAV로 투자할 수 있습니다. 인덱스 뮤추얼 펀드는 거래할 수 없습니다. 대신 고정 NAV에서 뮤추얼 펀드처럼 판매합니다.
인덱스 ETF와 인덱스 펀드는 인덱스에 포함된 동일한 주식에 투자하기 때문에 높은 수준의 투명성을 제공합니다. ETF는 포트폴리오를 매일 공개하며 거래소에서 일반 주식으로 거래할 수 있습니다. 그러나 Rs 30 lakh 이상의 거래 금액에는 AMC가 필요합니다.
ETF는 몇 가지 주목할 만한 차이점이 있는 뮤추얼 펀드와 같으며 ETF에 투자하면 몇 가지 이점이 있습니다. 그러나 다른 투자와 마찬가지로 인덱스 ETF도 뒤따르는 인덱스에서 벗어나는 위험을 수반한다는 점에 유의하는 것이 중요합니다. 주어진 시간에 퍼센트 포인트만큼 다양할 수 있습니다. 따라서 투자자는 인덱스 ETF 투자의 일반적인 위험으로 자산 수수료, 유동성 및 추적 오류를 포함해야 합니다.
인덱스 ETF에 투자할지 여부는 투자 목표에 따라 개인 선택의 문제입니다.
유동성을 찾고 있다면 인덱스 ETF를 일중 거래할 수 있습니다. 둘째, 영향 비용과 NAV 가치와 ETF 단위 가격의 차이를 고려해야 합니다. 투자 가능한 코퍼스, 기간 및 목표에 따라 현재 투자자가 이용할 수 있는 다양한 옵션 중에서 최고의 인덱스 ETF를 선택할 수 있습니다.