비트코인의 합법성에 대한 2021년 업데이트는 항상 논쟁의 여지가 있는 대화였습니다. 정부는 중앙 집중식 파티나 조직이 통제할 수 없는 분산형 글로벌 디지털 자산에 어떻게 접근합니까? 검열에 강하고 커뮤니티 중심적인 새로운 형태의 화폐입니까?
이와 같이 미국 정부는 위의 이유뿐만 아니라 비트코인(BTC) 규제에 어려움을 겪고 있습니다. 채굴 및 거래와 같은 전통적인 투자를 넘어선 세계 최초의 암호화폐에는 여러 계층이 있습니다. 각 활동에는 자체 규정이 필요합니다. 대부분이 Bitcoin이 작동하는 방식, 규제되는 방식 및 이익에 세금을 부과하는 방식을 찾는 데 어려움을 겪을 수 있다는 점을 감안할 때입니다. 이 정부의 투쟁은 암호화 산업의 모든 부분에 걸쳐 있습니다.
예를 들어, 법적 당사자는 권한이 없는 당사자가 암호화폐를 관리하도록 허용할 수 없습니다. 규제 기관은 암호화폐 보관을 제공하거나 다른 방식으로 디지털 자산을 관리하는 기업에 관한 새로운 지침을 수립하는 것을 목표로 합니다. 일부 자산은 유가 증권으로 간주되고 다른 자산은 자산으로 간주되기 때문에 이 작업은 더욱 복잡합니다. 그런 다음 파생 상품 및 투자 프로세스의 다른 측면도 있습니다.
에어드롭을 통한 이익은 암호화폐 거래로 인한 투자 이익과 다르게 과세되어야 합니까? 하드 포크는 어디에서 작동합니까? 정부는 광업 이익을 허용합니까? 세금은 어떻게 부과되며 프로세스는 어떻게 모니터링됩니까?
규정은 단순히 각 네트워크에서 채굴이 작동하는 방식과 기업이 개인 또는 사업상의 이유로 채굴을 하는 경우 연간 소득 수준에 따라 다를 수 있습니다. 일부 회사는 채굴 중에 얻은 수입으로 직원에게 급여를 지급할 수도 있습니다. 이에 따라 다양한 정책이 규제되어야 합니다.
암호화폐에는 많은 유형의 수익이 있습니다. 대부분의 일반 시민은 이해하지 못합니다. 어떤 면에서 이 기술은 주류 암호화 지식보다 빠르게 발전하고 있으며 정부 규정을 이해하고 구체화하는 데 시간이 걸립니다.
궁극적으로는 세계화와 이동의 자유 측면도 고려해야 합니다. 시민들은 전 세계 어디에서나 암호화폐를 보유하고 벌 수 있습니다. 그렇다면 정부는 이를 어떻게 처리할까요? 규제에 시간이 걸리는 것은 당연하지만, 다음은 전 세계 일부 국가에서 암호화폐를 규제하는 방법에 대한 개요입니다.
미국에서 비트코인을 사고 보유하는 것이 "불법"인 적은 없습니다. 적어도 연방 수준에서는 아닙니다. 정책은 거주 국가에 따라 다릅니다.
그러나 연방 당사자가 단일 정책 및 접근 방식을 결정하지 못하는 등 국가 차원에서 자산의 규제 상태는 수시로 다양합니다. 미국 증권 거래 위원회(SEC), 금융 범죄 집행 네트워크(FinCEN) 및 상품 선물 거래 위원회(CFTC)는 비트코인 단속을 모색하는 소수의 기관에 불과하며 견해가 다릅니다.
SEC는 2014년부터 비트코인에 대해 논의해 왔습니다. 비트코인의 위험에 대해 시민들에게 경고하는 투자자 경고를 발표한 해입니다. 이러한 위험에는 잠재적 사기, 변동성 및 사기가 포함됩니다. 2018년 당시 SEC 수장이었던 Jay Clayton은 비트코인을 증권이 아닌 자산으로 분류하고 과세해야 한다고 기록에 남겼습니다.
대부분의 암호화폐는 유가증권으로 간주되지만 비트코인은 투자 계약 뒤에 수혜자가 없기 때문에 그렇지 않습니다. 대신 네트워크는 자율적이며 SEC는 비트코인을 미국 달러와 같은 전통적인 통화로 간주합니다. 실제로 Clayton은 암호 화폐가 "주권 통화를 대체하고 달러, 유로, 엔을 대체"한다고 주장했으며 이것이 그의 최종 결정에 기여했습니다.
그렇지 않으면 SEC의 규정은 기술 스타트업이 자본을 조달하는 것과 더 유사하기 때문에 ICO에 초점을 맞추는 경향이 있습니다. 비트코인을 둘러싼 규제에 관해서는 다른 그룹이 이에 대해 더 많은 이야기를 하고 있습니다.
2014년에 IRS는 비트코인을 자산으로 분류한 통지 2014-21을 발표했습니다. 이는 투자자가 모든 암호화폐 거래에 대해 양도소득세를 납부하고 매년 USD로 IRS에 보고해야 함을 의미합니다. 이러한 정책에는 무엇보다도 비트코인 채굴로 인한 이익과 상품 및 서비스에 대한 지불이 포함됩니다.
IRS가 납세자에게 가상 화폐 활동을 공개하도록 요구하는 공식 티커를 Form 1040에 추가한 것은 2020년이 되어서였습니다. 많은 비트코인 거래자들이 세금을 피하기 위해 자산의 분산된 상태를 사용했지만, IRS는 2018년에 그러한 회피자를 사냥하기 위해 태스크 포스를 구성했습니다.
CFTC는 비트코인을 금 및 기타 귀금속과 유사한 상품으로 간주합니다. 2017년에 위원회는 명확성을 위해 자신의 견해를 정의한 입문서를 발표했습니다. 또한 파생 상품에 대한 그룹의 권한은 업계에 대해 알게 되면서 결국 내부 거래, 펌프 앤 덤프 및 유사한 활동을 포함하게 됩니다.
암호화폐에 참여하기를 기다리는 기관 투자자는 CFTC가 매우 매력적이라고 생각할 수 있습니다. 결국 위원회는 비트코인 및 기타 암호화폐를 대상으로 하는 공식 2020-2024 전략 계획을 발표했습니다. 이 계획은 특히 모든 미국인을 위한 명확한 암호 규정에 초점을 맞추면서 여전히 공간의 혁신을 장려합니다. 즉, "규칙을 어기는" 사람들에게 "강력하게" 대응할 계획입니다.
CFTC도 플랫폼 등록에 실패했다고 BitMEX 거래소를 뒤쫓아 그 약속을 지켰습니다. 규제가 궁극적으로 비트코인 ETF(거래소 상장 펀드)를 의미할 수 있기 때문에 많은 암호화 애호가들은 흥분하고 있습니다.
FinCEN은 2013년에 가상 화폐가 교환의 매개체이지만 실제 화폐의 모든 속성을 갖고 있지 않으므로 법정 화폐로 간주되지 않는다는 지침을 수립했습니다. 즉, 클라이언트가 수락할 의사가 있는 한 누구나 Bitcoin을 사용하여 상품과 서비스를 구매할 수 있다고 말합니다.
또한 암호화폐를 사용하여 상품 및 서비스를 구매하는 사람들은 금전 서비스 사업으로 간주되지 않으므로 기존 사업과 다른 규제 정책에 해당된다는 점에 유의해야 합니다.
2021년 3월 제롬 파월 연방준비제도(Fed) 의장은 비트코인이 통화나 가치 저장 장치라기보다 금에 더 가까운 "투기 자산"이라고 말했습니다. Powell은 또한 Bitcoin이 변동성으로 인해 특히 유용한 가치 저장 장치가 아니며 따라서 투기적 별명이 있다고 주장했습니다.
사실, 연준은 비트코인 및 기타 디지털 자산의 위험을 기록적으로 선언하고 시민들에게 투자하지 말 것을 권고했습니다. 연준 이사회의 핵심 의장인 Randal K Quarles는 비트코인이 결코 "혁명적 지불 수단"이 될 수 없다고 주장하기까지 했습니다.
그러나 다소 아이러니컬하게도 연준은 자체 디지털 통화를 계속 개발할 계획이며, 이는 스테이블 코인에 더 가깝습니다.
FINRA는 암호화폐 중개인이 비트코인과 같은 증권을 거래할 수 있는 인증을 받을 것을 요구합니다. 예를 들어, 소위 암호화폐 중개인이 잘못된 정보를 제공하면 FINRA가 도움을 줄 변호사를 제공할 수 있습니다. 해당 중개인이 면허가 없는 경우 업무를 계속하는 데 어려움을 겪을 것이며 아마도 사업을 그만둬야 할 것입니다.
그렇지 않으면 FINRA는 디지털 자산에 관한 유익한 팟캐스트 및 가이드를 제공하여 암호화폐의 위험에 대해 시민들을 교육하기 위해 최선을 다합니다.
OCC는 비트코인 및 암호화폐 입법 측면에서 가장 진보적인 정부 그룹 중 하나였습니다. 주요 은행의 규제 기관인 이 사무소는 내년에 미국 최초의 "디지털 자산 은행"을 지명하기 전에 국립 은행이 2020년에 암호화폐 보관 서비스를 합법적으로 제공하고 스테이블코인으로 작업할 수 있도록 허용했습니다.
그 이후로 OCC 감사관 대리인 Michael Hsu는 "책임 있는 혁신"을 촉진하기 위해 암호화 지침을 검토할 계획을 설명했습니다. 그는 암호화폐 신생 기업이 시민을 안전하게 보호한다는 가정 하에 미국에서 환영을 받기를 원합니다.
정부가 비트코인에 대해 알고 있었다는 가정 하에 2009년 출시 당시 정부는 비트코인에 관심이 없었다고 해도 과언이 아닙니다. 즉, 다크 웹에서 시민들이 그것을 사용한다는 소문이 들리자 규제 기관은 주목하기 시작했습니다. 2013년 FBI가 비트코인만 허용하는 최고의 다크 웹 플랫폼인 실크 로드를 중단하자 상황은 완전히 바뀌었습니다.
단 2년 만에 실크 로드는 비트코인으로 13억 달러 이상을 벌어들였습니다. FBI는 그 수익의 상당 부분이 자금 세탁의 결과라고 두려워하여 Bitcoin 논쟁의 익명성을 시작했습니다. 같은 해 FinCEN은 비트코인이 법정화폐가 아니라고 선언했습니다. 미국 상원은 또한 법 집행 기관에 디지털 자산의 위협을 경고하는 서한을 발송했습니다.
하지만 2015년이 되어서야 주정부가 암호화폐 사용을 규제하기 시작했습니다. 이 주는 2년 동안 이 분야를 공개적으로 조사한 뉴욕이었습니다. 그런 다음 BitLicense가 생겼습니다. 기업이 암호 매매를 중재하고, 암호 보호권을 저장 또는 제공하고, 암호 거래소를 운영하기 위해 통과해야 하는 필수 명령입니다.
BitLicense 승인을 위해서는 다른 요구 사항 중에서 KYC(Know Your Customer) 및 AML(자금 세탁 방지) 정책을 구현해야 합니다. 많은 주에서 비트코인 규제를 따랐지만 BitLicense와 유사한 것은 없습니다.
2020년에는 CSBS(State Bank Supervisors) 덕분에 규정이 더욱 간소화되었습니다. 이를 통해 PayPal 및 유사한 결제 그룹이 디지털 자산을 제공하기가 더 쉬워졌습니다.
와이오밍은 암호화폐를 법적으로 돈으로 인정하는 매우 암호화폐 친화적인 주입니다. 주에서는 암호 회사가 디지털 자산을 대출하고 암호 보관을 제공하며 다른 유형의 서비스를 제공할 수 있는 일종의 은행인 SPDI(특수 목적 예탁 기관)가 될 수 있도록 허용합니다.
텍사스 주는 암호화폐를 교환 수단으로 인식한다는 점에서 와이오밍과 유사합니다. 또한 암호화폐 채굴과 관련하여 가장 친근한 국가 중 하나입니다. 텍사스는 주요 암호화폐 채굴 허브가 될 계획입니다.
마침내 마이애미 시장은 2021년을 플로리다주에서 진보적인 암호화폐 법률을 제정하는 데 보냈습니다. 예를 들어, 이 도시는 암호화폐를 가치 이전으로 인식하는 다른 중요한 발전 중에서 시민들이 비트코인으로 세금을 납부할 수 있도록 하려고 합니다.
2021년 5월 중국은 금융 그룹이 비트코인 관련 서비스를 제공하는 것을 공식적으로 금지했습니다. 국가는 이미 암호 화폐 교환 및 암호 관련 자금 조달 방법을 금지했지만 이 금지는 은행 및 기타 금융 기관과 같은 암호 서비스와 관련된 기존 비즈니스를 대상으로 했습니다. 국가는 그 근거로 암호화폐 변동성을 인용했습니다.
이미 암호화폐를 보유하고 있는 시민은 법적으로 보유할 수 있습니다.
전반적으로 중국은 암호화폐를 선제적으로 규제하려고 하지 않지만 항상 그런 것은 아닙니다. 2017년 말까지 중국 시민들은 정부 개입 없이 암호화폐를 즐겼습니다. 결국 정부는 암호화폐에 대해 충분히 알게 되었고 고위험 기업을 단속했습니다.
결과적으로 중국 인민 은행은 초기 코인 제공(ICO)을 금지했으며 이는 프로젝트가 해당 국가에서 기금 모금을 수행할 수 없음을 의미합니다. 그러나 중국 정부가 모든 종류의 국제 거래(암호화폐 및 기타)를 추적해왔기 때문에 이는 그리 놀라운 일이 아닙니다. 이러한 규정은 중국의 암호화폐 거래에 큰 타격을 입혔고 많은 기업이 중국 본토에서 떠나야 했습니다.
중국 정부는 2021년 여름에 광업에 대한 추가 단속을 발표했습니다. 중국이 전 세계 광부의 상당 부분(추정 50%~70%)을 보유하고 있음을 고려하면 비트코인 가격은 결과적으로 크게 떨어졌습니다. 중국은 기후 목표를 달성하지 못한 비트코인 채굴자들을 비난했습니다. 같은 해 중국은 금융 그룹이 암호화 서비스를 제공하는 것을 금지하고 Alipay와 같은 큰 그룹이 같은 서비스를 제공하는 것을 금지했습니다.
중국의 대대적인 단속의 반대편에는 블록체인 기술과 중앙 은행 디지털 통화(CBDC)에 대한 정부의 관심이 있습니다. 이 나라는 엔화 가격에 1:1 비율로 묶여 있는 스테이블 코인 암호화폐인 CBDC를 자체적으로 개발 중인 것으로 알려져 있습니다. 궁극적으로 이 기술이 출시되면 중국은 엔화를 디지털화할 수 있습니다.
아마도 유추할 수 있듯이 암호화폐에 관한 전 세계적인 규제 상태는 없습니다. 거의 모든 국가에는 서로 다른 규칙이 있습니다. 가장 눈에 띄는 부분을 살펴보겠습니다.
한동안 비트코인은 러시아에서 규제되지 않았습니다. 그러나 2020년에 국가는 연방 직원이나 그 가족이 어떤 형태로든 암호화폐를 보유할 수 없다는 법안을 통과시켰습니다. 러시아 정부는 또한 비트코인 거래를 합법화했지만 상품과 서비스의 대가로 비트코인 및 기타 암호화폐를 사용하는 것을 금지했습니다. 일부 관리들은 이것을 주장하려고 시도했으며 러시아 정부가 암호화 산업을 방해하고 있다고 주장하는 로비스트 그룹도 있습니다. 또한 시민들이 재산을 신고하도록 요구하는 새 법안에 대한 소문이 있습니다.
일본 정부는 2016년 현재 비트코인을 법정화폐로 선언했으며 암호화폐 거래소가 AML 및 KYC 정책을 준수하도록 요구하고 있습니다. 이 결정은 Mt. Gox 사건 이후 수년간 정부에서 조사한 결과입니다.
추가 해킹은 일본 암호화폐 거래소에 영향을 미쳤으며, 그 결과 당국은 더 나은 보호 정책을 요구하고 새로운 거래소를 당분간 보류했습니다. 그러나 2019년에 일본은 새로운 암호화폐 거래소를 허용하고 보안 토큰 제공(STO) 및 ICO 시장을 개선하기 위한 규정을 제시하기 시작했습니다.
인도 중앙 은행(RBI)은 2018년에 현지 기업이 암호화폐를 서비스하는 것을 금지했으며, 이는 법정 통화가 아니며 어떤 단체도 암호화폐와 "관계"를 가질 수 없다고 말했습니다. 이 금지령은 2020년 3월 RBI가 이를 철회할 때까지 2년 동안 지속되었습니다. 따라서 비트코인 및 암호화폐 거래는 이제 합법이지만 초기 코인 제공 및 자산 펀드는 여전히 불법입니다.
유럽 연합은 여전히 규제 합의를 찾기 위해 고군분투하고 있지만 유럽 국가들은 상대적으로 진보적입니다. 2015년 유럽사법재판소(ECJ)는 암호화폐 거래가 서비스 제공이라고 판결했습니다. 이 선언은 디지털 자산에 부가가치세(VAT)가 적용되지 않음을 의미합니다. 물론 미국의 주가 결정할 수 있는 것처럼 개별 국가는 여전히 자체 규정을 결정할 수 있습니다.
즉, 유럽 국가들은 모든 국가에 영향을 미치는 제5차 자금 세탁 방지 지침(AMLD5)에 서명했습니다. 이 지침은 테러 및 자금 세탁에 맞서기 위해 모든 암호화폐 거래자와 보유자에 대한 기록을 생성합니다.
프랑스는 2019년에 암호화 서비스를 제공하는 ICO 및 그룹을 규제했습니다. 그 이후로 프랑스는 프랑스 거래소에 대한 모든 KYC 및 AML 요구 사항을 엄격하게 강화하고 연방 정부에 등록하도록 요구했습니다. 그러나 2021년 현재 이 나라는 여전히 전반적인 규제 프레임워크를 만들기 위해 노력하고 있습니다. Francois Villeroy de Galhau 프랑스 은행 총재는 EU가 디지털 자산이 금융 주권에 영향을 미치기까지 1~2년 밖에 남지 않았다고 주장했습니다.
2021년에 독일 연방 금융 감독청(BaFin)은 Coinbase에 해당 국가의 고객에게 계속 서비스를 제공하는 데 필요한 공식 라이선스를 제공했습니다. Coinbase는 2019년 11월에 발효된 이 라이선스를 받은 최초의 암호화 관련 그룹을 표시합니다. BaFin은 다른 많은 그룹에 라이선스를 할당할 계획입니다.
영국 FCA(Financial Conduct Authority)는 자산이 법정화폐로 간주되지는 않지만 비트코인에 대해 긍정적입니다. 2020년 현재 이 자산은 영국에서 자산으로 간주되어 양도소득세가 부과됩니다. 그러나 암호 화폐는 기존 자산 클래스와 다르기 때문에 해당 세금은 관련 당사자에 따라 다를 수 있습니다.
그러나 FCA는 운영 검토로 인해 2021년에 바이낸스가 영국에서 규제되는 활동에 참여하는 것을 금지했습니다. 국가는 또한 암호 화폐 파생 상품을 고객이 "신뢰할 수 있는 가치"로 평가할 수 없기 때문에 금지할 것을 지적했습니다.
엘살바도르는 세계 최초로 비트코인을 법정화폐로 만든 국가입니다. 2021년 여름부터 기업이 상품 및 서비스에 대해 비트코인을 수락하도록 요구하는 법률이 시행되었습니다. 시민들은 또한 지출 시 양도소득세가 없는 디지털 자산으로 주택 비용을 지불할 수 있습니다. 엘살바도르 대통령은 새로운 결제 방식을 채택하고자 하는 모든 성인 거주자의 개인 지갑에 30달러 상당의 비트코인을 에어드롭했습니다.
엘살바도르 규정 직후 많은 사람들이 파라과이가 다음 국가가 될 것이라고 믿었습니다. 2021년 7월 14일 파라과이 의회는 "가상 또는 암호화폐 활성 자산의 생산 및 상업화 활동을 규제"하는 법안을 발표했습니다. 기본적으로 암호화폐의 측면을 통제하고 자금 세탁을 방지하고 모든 전력 사용을 관리하는 세 개의 정부 당사자가 있을 것입니다.
그렇지 않으면 국가는 모두가 준수해야 하는 암호화 거래 모니터링을 설정하고 채굴자는 활동을 계속하기 위해 가상 자산 채굴 라이선스를 취득해야 합니다. 그러나 가상 자산은 파라과이에서 법정 화폐로 간주되지 않습니다. 오히려 대중이 이익을 얻을 권리가 있는 보안 토큰으로 간주됩니다.
마지막으로 파나마의 의원들은 2021년 7월에 비트코인 규정을 도입할 계획입니다. 국가는 명확한 규칙과 디지털 통화에 대한 액세스를 제공하는 법안을 제출할 것입니다. Gabriel Silva 하원의원은 이러한 지원이 파나마를 금융 기술 및 기업 개발을 위한 인큐베이터로 만들 것이라고 주장합니다.
