2018년 3월 22일 도널드 트럼프 미국 대통령이 처음으로 중국산 수입품에 대한 즉시 관세를 승인한 날이었습니다.
같은 해 7월 초, 중국은 500개 이상의 미국산 제품에 대한 자체 관세로 대응했습니다. 이는 공식적으로 그 이후로 우리 언론을 괴롭혀온 미중 무역 전쟁의 시작을 알리는 신호였습니다.
Dr Wealth에게 있어 미중 무역 전쟁의 중요성은 양국 간 긴장 고조를 시사했을 뿐만 아니라…
...하지만 중국이 미국과 어깨를 나란히 하는 글로벌 초강대국으로 성장했다는 사실.
사실, 지난 20년 동안 중국 경제는 기하급수적으로 발전하여 2 nd 세계에서 가장 큰 경제.
진전에 대한 이유는 많지만 틀림없이 큰 부분은 5개년 계획의 구현과 관련이 있을 것입니다. FYP(五年计划).
소비에트 러시아가 채택하고 지원하는 개념인 첫 번째 FYP는 1953년에 시작되어 중국의 산업화를 설명했습니다. 중국 정부는 초기 계획을 통해 여러 함정과 실패에 직면했지만 5 th 또는 6 계획 문제가 해결되었고 중국 경제는 안정적인 성장 경로에 있었습니다.
2020년은 13번째 의 마지막 해입니다. FYP, 14 에 대한 제안 계획(十四五)은 현재 작성 중입니다. 올해 말까지 승인을 받을 예정이며 2021년 3월경에 시행될 예정입니다.
중국에서 기회를 찾고 있는 투자자들에게 흥미로울 수 있는 것은 "테마"를 찾고 다음 계획의 실행에서 잘 할 수 있는 테마를 둘러싼 상장 기업을 식별하는 것입니다.
이는 일반적으로 테마가 식별되면 해당 테마 주변의 산업이 정부 보조금, 낮은 세금, 더 저렴하거나 더 쉬운 대출을 받아 계획의 목표 달성을 위해 집합적으로 일하기 때문입니다.
다음은 14 에서 통과될 가능성이 더 높다고 생각되는 몇 가지 주제입니다. 계획.
**주의 사항 – FYP가 대부분 따르고 종종 성공하지만 특정 주제에 속한 회사가 100% 잘한다는 보장은 없습니다. 이에 대한 연구는 드물지만 이 "주제" 투자 스타일은 더 많은 실사를 하고 싶은 관심을 불러일으킬 수 있습니다.
중국은 10 이후로 환경 보호와 녹화를 점점 더 우선시하고 있습니다. FYP는 2001년…
13 참고로, 우리는 에너지 소비, 배출량, 특히 청정 에너지 산업의 발전을 낮추기 위한 목표를 계속 보았습니다.
또한, 정부의 2025년 제조 전략 목표에 따르면 중국은 2025년까지 신재생 에너지 장비(태양광 PV 전지 또는 패널)의 80%를 생산할 것으로 예상됩니다.
보다 최근에 우리는 2030년까지 탄소 배출량을 정점으로, 2060년까지 탄소 중립을 달성하겠다는 중국의 약속을 들었습니다.
이러한 사실을 알면 중국의 석탄 산업은 계속해서 쇠퇴하는 반면 대체 에너지원(예:원자력 에너지, 수력 발전, 태양열)은 에너지 믹스를 더 많이 구성할 것으로 예상할 수 있습니다.
Three Gorges Dam을 운영하고 있으며 세계 최대의 수력 발전 회사인 China Yangtze Power(SSE:600900)와 같은 새로운 에너지 회사는 이미 좋은 성과를 거두었습니다.
LONGi Green Energy(SSE:601012)는 2019년까지 견실한 2배거(200% 이상 상승)였습니다. 최근 몇 달 동안 LONGi는 중국이 청정 에너지를 더욱 발전시키겠다는 약속을 갱신한 후 기하급수적으로 급등했습니다. 에너지 산업.
LONGi는 실리콘 모듈과 PV 장비를 제조하며 시가 총액 기준으로 세계 최대 태양광 회사입니다.
전기 자동차(EV)도 최근 몇 년 동안 뜨거운 주제였습니다. 중국은 Made in China 전략에 따라 2025년까지 신에너지 자동차의 80%를 생산하겠다고 약속했습니다.
이는 BYD Auto(SZSE:002594)와 같은 전기 자동차 회사에 힘을 실어줄 것입니다. 신에너지 자동차 성장이 2020년에서 2025년까지 CAGR 25% 이상 성장할 것으로 예상되기 때문입니다.
또한 주변 기업(즉, 환경 보호 기술 또는 모니터링을 다루는 기업)도 계속해서 좋은 성과를 거둘 것입니다. 예를 들어, 대기업 Everbright Group의 자회사인 China Everbright International(SEHK:257)은 지역 폐기물 에너지화 프로젝트 및 폐수 처리를 포함하여 환경 모니터링 및 처리의 모든 측면을 다룹니다.
중국 기술 회사의 지속적인 성공과 미국과의 기술 및 경제적 "분리"에 대한 논의 증가는 기술과 혁신이 다가오는 14번째 에도 계속해서 특별한 중요성을 가질 것이라는 분명한 신호를 나타냅니다. 참고로.
특히 경제학자와 분석가는 5G, 인공 지능(AI) 및 사물 인터넷(IoT)과 같은 신흥 기술의 표적이 될 것으로 예상합니다.
이는 또한 2015년에 시작된 정부의 Made in 2025 전략에 의해 뒷받침됩니다. 이 전략에서는 차세대 IT, 자동화 도구 및 로봇 공학, 첨단 선박 제조, 철도, 농업 및 바이오 의약품을 위한 첨단 장치 및 장비를 선정했습니다.
최근 이달에 중국 과학 기술부(MOST)는 중국이 새로운 하이테크 산업 개발에 "양자 기술"을 포함할 것이라고 밝혔습니다.
따라서 iFlytek(SZSE:002230) 및 Baidu(NASDAQ:BIDU)와 같은 회사가 이러한 순풍의 주요 수혜자가 될 것으로 예상합니다.
iFlytek은 인기 있는 음성 인식 모바일 소프트웨어를 제공합니다. 이는 중국의 음성 제어 소비자 증가 추세와 집중적인 인공 지능 R&D 노력의 결과입니다.
Baidu도 마찬가지로 AI에 중점을 두고 있으며 2010년부터 기계 학습 및 AI 분야에서 전 세계적으로 4위의 최대 특허 소유자였습니다.
중국의 선두 기지국 운영업체인 China Tower(SEHK:788), GDS Holdings(NASDAQ:GDS)와 같은 데이터 센터, Estun Automation(SZSE:002747)과 같은 로봇 공학 및 정밀 기계 제조업체를 비롯한 주변 장치 회사도 좋은 실적을 거둘 것입니다.
미국의 적대감과 반중감정이 고조되는 가운데 중국은 성장을 더욱 내향적으로 바라보고 있습니다.
중국 정부가 수출입을 안정적인 수준으로 유지하면서 내수를 우선시하는 "이중 순환" 개발 패턴을 운영할 것으로 널리 알려져 있습니다.
국내 소비를 지원하는 기업을 강화하는 데 중점을 둘 것입니다. 이를 통해 기업을 보다 탄력적으로 만들고 유사한 해외 상품보다 품질과 가격 면에서 선호하는 선택을 할 수 있습니다.
이는 현재 중국 기업에 비해 일부 이점이 있는 해외 수입에 상대적으로 크게 의존하는 의료 및 반도체와 같은 산업에 특히 중요합니다.
각종 보도에 따르면 중국의 14 FYP에는 IC 파운드리 생산의 자급자족 계획이 포함될 가능성이 높으며 공급은 13일부터 40% 증가할 것으로 예상됩니다. FYP 목표.
의심의 여지 없이, 주요 수혜자 중 하나는 중국 최대의 집적 회로(IC) 제조 회사인 SMIC(SEHK:981)가 될 것입니다.
Shenzhen Mindray Bio-Medical(SZSE:300760)은 진단 제품의 품질이 국제 표준을 충족하거나 능가하는 가장 큰 글로벌 의료 장비 제조업체 중 하나인 또 다른 수혜자가 될 수 있습니다.
중국이 향후 몇 년 또는 수십 년 동안 경제 성장에서 미국을 능가할 것으로 예상되는 상황에서 5개년 계획(FYP)은 중국 정부가 이러한 성장을 달성할 장소와 방법에 대한 로드맵을 제시합니다.
다가오는 14일 에는 더욱 그렇습니다. FYP – 미국, 유럽, 인도와 중국의 긴장이 고조되고 코로나19 이후 환경에서 글로벌 성장이 저조한 가운데
대상 산업 내에서 소유한 회사가 좋은 실적을 낸다는 보장은 없지만 중국에서 기회를 찾고 있다면... 이러한 주제를 따르는 것이 좋은 출발점이 될 수 있습니다!