투자가 처음이고 '스프레드 거래' 또는 '상대 가치 거래'라는 용어를 접하고 이에 대한 모든 것을 이해하고 싶은 경우 당신은 바로 이곳에 왔습니다. 다음은 스프레드 거래 전략이 정확히 무엇을 의미하는지, 다양한 유형이 무엇인지, 초보자를 위한 몇 가지 스프레드 거래 팁에 대해 자세히 살펴봅니다.
스프레드 거래 또는 상대 가치 거래는 투자자가 유가 증권을 매수하고 관련 유가 증권을 동시에 매도하는 거래 방법입니다. 이 과정에 관련된 증권을 통칭으로 '레그'라고 합니다. 이는 종종 선물 계약이나 옵션을 통해 실행됩니다. 그러나 다른 증권도 선택할 수 있습니다.
스프레드 거래 전략의 목적은 스프레드의 변화 또는 두 증권 간의 가격 차이에서 얻는 것입니다. 스프레드는 축소 또는 확대되어 금전적 이점을 얻을 수 있는 기회를 제공합니다. 스프레드에는 다양한 유형이 있습니다. 스프레드 거래 팁으로 넘어가기 전에 유형을 살펴보겠습니다. 주요 범주는 다음과 같습니다.
옵션 스프레드: 옵션 스프레드는 옵션 계약과 함께 스프레드 거래의 다리로 만들어집니다. 이 경우 두 계약이 동일한 상품 또는 증권 유형에 속해야 합니다. 옵션에는 풋옵션과 콜옵션의 두 가지가 있습니다.
콜옵션은 미래에 매수할 수 있는 기능과 함께 제공됩니다. 풋 옵션을 사용하면 미래에 매도할 수 있습니다. 따라서 특정 회사의 콜옵션을 매수하고 같은 회사의 다른 콜옵션을 동시에 매도하면 스프레드 거래 포지션을 오픈하게 됩니다.
일반적으로 스프레드에는 최소 2-레그 주문이 포함됩니다. 그들은 또한 '나비 스프레드 옵션' 전략과 같은 멀티-레그 옵션 주문을 포함할 수 있습니다. 두 옵션의 만기일 또는 행사가 간의 차이를 스프레드라고 합니다. 이를 위해 행사 가격과 만료 날짜의 다양한 조합을 활용하는 것이 좋습니다.
상품 간 스프레드: 상품 간 스프레드는 구별되고 다르지만 동시에 관련이 있는 상품을 사고 파는 것입니다. 일반적으로 두 상품 사이에는 경제적 연결이 있습니다. 이 원칙에 따라 상품 간 스프레드의 유형은 두 갈래로 나뉩니다.
호감 스프레드는 특정 제조 제품과 그 부산물 사이에 존재하는 종류의 관계를 나타냅니다.
스파크 스프레드는 두 산업 모두 운영을 위해 유사한 원자재 또는 기타 소스를 필요로 하는 두 산업 간의 관계를 나타냅니다.
크랙 스프레드는 산업에서 한 제품을 다른 제품으로 가공하는 가치에서 파생되는 관계를 나타냅니다.
상품 간 전파 교육에 참여하려면
에 대한 확실한 이해가 필요합니다.시장에서 다른 옵션 상품. 이뿐만 아니라
이러한 다양한 상품과 귀하가 다루고 있는 산업 간의 역학을 파악하십시오. 일반적으로 상품 간 스프레드 거래는 경험이 없거나 이제 막 시작한 거래자에게 권장되지 않습니다.
이제 두 가지 주요 스프레드 거래 전략에 대한 정보를 얻었으므로 실제 비즈니스에 뛰어들기 전에 이 지식 영역을 계속 탐색할 수 있습니다. 이제 초보자를 위한 스프레드 거래 팁을 살펴보겠습니다.
시장의 소규모 플레이어는 스프레드를 자주 거래하지 않습니다. 왜냐하면 전체 수요와 공급뿐만 아니라 두 계약의 상대적 수요 및 공급 구성 요소 분석과 관련하여 더 복잡하기 때문입니다. 그러나 올바른 방식으로 거래되면 상당히 낮은 변동성으로 많은 잠재력을 제공할 수 있기 때문에 소규모 투기꾼의 관심을 크게 끌 수 있습니다.
따라서 거래할 것으로 예상되는 증권에 대한 조사를 수행하는 것이 매우 중요합니다. 거래에 영향을 미칠 수 있는 수익 발표 및 기타 관련 재무 데이터를 주시하십시오. 최신 차트와 뉴스를 확인하세요. 또한 여기에도 적용되는 언급되지 않은 투자의 황금률 중 하나에 대해 들어보았을 것입니다. 기술적 분석에만 의존하지 마십시오. 펀더멘털은 투자를 성사시키거나 중단시킬 수 있는 잠재력을 가지고 있습니다.
명심해야 할 가장 중요한 스프레드 거래 팁 중 하나는 소규모로 시작해야 한다는 것입니다. 관리할 수 있다고 생각하는 것보다 훨씬 작게 시작해야 합니다. 그 이유는 처음에 특정 실수를 저지르고 지렛대가 자신에게 불리하게 작용할 수 있기 때문입니다. 그러므로 당신은 당신이 무엇을 하고 있는지 절대적으로 알고 신중하게 계산된 결정을 내려야 합니다. 해결책은 먼저 더 적은 양으로 더 깊은 이해와 실습 경험을 얻은 다음 더 큰 게임을 하는 것입니다.
시장은 주로 거래 세션의 초기 30분에서 60분 동안, 특히 미국 시장이 열리면 움직입니다. 이 기간 동안의 거래는 위험 흡수 능력의 요소여야 합니다. 당신이 잘 알고 있고 잘 이해하고 있는 분야에서만 플레이하십시오. 추적해야 하는 회사에 대해 제대로 업데이트되지 않았거나 자신의 위치에 영향을 미치는 요소를 이해할 수 없다면 도박과 거의 비슷합니다. 선택한 시장 부문의 가치를 완전히 인식하고 인식해야 합니다.
스프레드 거래 팁의 또 다른 중요한 부분은 더 낮은 위험을 수반하는 전략을 공식화하는 방법을 아는 것입니다. 스프레드 거래는 일반적으로 포지션의 헤지 특성으로 인해 변동성이 낮습니다. 이 때문에 교환과 함께 더 적은 증거금을 넣을 수 있습니다. 기본적으로 스프레드 거래는 아웃라이트 포지션에 비해 더 유리한 위험/보상 비율을 제공할 수 있습니다.
결론
새롭고, 다르며, 흥미진진한 것을 시도하는 것은 시장 투자를 막 시작했을 때 자연스러운 경향입니다. 하지만 투자자들이 '신인 실수'라고 할 수 있는 일에 대해 오랜 기간 투자했음에도 불구하고 많은 비용을 지불해야 한다는 이야기는 많이 들어보셨을 것입니다. 따라서 스프레드 전략과 같은 것을 시도하기 전에 이 기사 이후에 더 많은 연구를 수행하고 계산에 최선을 다하십시오!