XYZ 주식은 오르거나 내릴까요?
일부 거래자는 XYZ 비즈니스의 기본 특성을 연구하여 이 질문에 답하려고 합니다. 이러한 특성에는 판매, 수입, 부채 및 비즈니스의 기타 재정적 측면이 포함될 수 있습니다. 이러한 주식 분석 방법을 펀더멘털 분석이라고 합니다.
다른 거래자는 기술적 분석을 적용하여 질문에 답하려고 할 수 있습니다. 이 형태의 분석은 주식의 거래 활동을 연구합니다. 이러한 특성에는 일반적으로 XYZ 주식 및 관련 데이터의 과거 가격과 거래량이 포함됩니다.
<섹션>일반적으로 기술적 분석은 미래의 주가를 예측하기 위해 과거 시장 데이터를 수집하고 연구하는 과정입니다. 보다 정확하게는 기술적 분석은 주식의 수요와 공급을 측정하려고 시도합니다.
다행히 오늘날의 거래자들에게는 기술 덕분에 과거 시장 데이터를 수집하고 연구하는 것이 덜 어렵습니다. 기술 분석을 수행하는 데 필요할 수 있는 모든 과거 데이터와 도구가 E*TRADE 및 Power E*TRADE에 내장되어 있습니다.
<섹션>기술적 분석은 세 가지 가정에 기초합니다. 그 중 첫 번째는 시장이 모든 것을 할인하고 주식 가격이 회사, 경제, 이자율 및 기타 비즈니스의 핵심 동인에 대해 알려진 모든 정보를 반영한다는 것입니다. 따라서 일부 거래자는 이러한 핵심 동인을 무시하고 대신 주가에 집중합니다.
기술적 분석의 두 번째 가정은 주가가 추세에 따라 움직이는 경향이 있다는 것입니다. 트레이더가 기술적 분석을 통해 식별하려고 시도하는 세 가지 유형의 추세가 있습니다. 상승 추세, 횡보 추세 및 하락 추세입니다.
<섹션 클래스="기타">
그림 1의 차트는 주식에서 전개된 상승세의 예를 보여줍니다. 주가가 차트의 왼쪽 하단에서 오른쪽 상단으로 이동하면서 시간이 지남에 따라 어떻게 상승했는지 주목하십시오.
그림 1. 권장 사항이 아니라 예시일 뿐입니다.
그림 2의 차트는 횡보 추세의 예를 보여줍니다. 주식이 약간의 기복과 함께 왼쪽에서 오른쪽으로 어떻게 이동했는지 주목하십시오. 그러나 전반적으로 이 기간 동안 주식은 거의 변동이 없었습니다.
그림 2. 권장 사항이 아닌 예시용입니다.
그림 3의 차트는 하락 추세의 예를 보여줍니다. 주식 가격이 차트의 왼쪽 상단에서 오른쪽 하단으로 이동하여 시간이 지남에 따라 어떻게 하락하는지 관찰하십시오.
그림 3. 권장 사항이 아닌 예시용
기술적 분석의 세 번째 가정은 주식 시장에서 역사는 반복된다는 것입니다. 반복 이력의 한 예는 아래 그림 4에서 볼 수 있습니다. 이것은 1997년부터 2013년까지의 S&P 500 차트입니다. 2000년의 닷컴 붐과 그에 따른 불황기의 S&P 500과 2009년의 회복과 금융 위기의 유사성을 볼 수 있습니다. 두 경우 모두 S&P 500 약 1,500까지 이동한 다음 약 50% 감소했습니다.
그림 4. 권장 사항이 아닌 예시용
<섹션>기술적 분석의 세 가지 가정 중 대부분의 트레이더는 마지막 두 가지, 즉 추세 식별과 반복되는 역사적 패턴에 중점을 둡니다. 이 컬렉션의 다른 기사를 통해 주가의 추세와 패턴을 식별하는 방법을 배울 수 있습니다.