연금과 같은 상품을 살펴본다면 아마도 "배제율"이라는 용어가 떠돌아다니는 것을 보았을 것입니다. 투자를 계획할 때 고려해야 할 가장 중요한 요소 중 하나입니다.
제외 비율은 세금이 부과되지 않는 투자 수익의 일부입니다. 원래 투자 한 금액과 동일한 총 투자 지불금의 백분율입니다. 이 초기 원금은 세금 없이 다시 귀하에게 돌아오고, 그 후에 귀하는 투자에서 얻은 이익을 구성하는 나머지에 대해 세금을 납부합니다. 제외 비율은 전부는 아니지만 주로 연금에 나타납니다.
세후 소득이 있는 연금을 구매하는 경우 원금(초기 구매 가격)은 과세되지 않습니다. 제외 비율은 보유 현금과 같은 세후 소득으로 연금을 구입해야 한다는 점에 유의하십시오. 세제 혜택이 있는 퇴직금 등 세전 소득을 사용하면 공제율이 없으며 전체 소득에 대해 세금을 납부하게 됩니다.
IRS는 초기 투자 비용 이후의 이익에 대해서만 세금을 징수합니다. 결과적으로 연금 소득의 일부는 세금이 면제됩니다. 이 부분은 일반적으로 연금 지급 기간에 걸쳐 분산됩니다. 소득세가 면제되는 일시금을 받는 대신 연금에서 지불할 때마다 과세 대상 소득이 일정 비율만큼 감소합니다. 이 비율은 연금 제외 비율입니다. 연금 소득에서 볼 수 있는 수익률에 대한 원금의 비율입니다.
예를 들어, 귀하가 연금에 $100를 투자했다고 가정해 봅시다. 그러면 궁극적으로 $20씩 분할하여 $200를 지급하게 됩니다. (이것은 매우 비현실적인 수익률 기대입니다. 그러나 우리의 목적에 맞을 것입니다.) 여기에서 제외 비율은 50%, 즉 원금과 수익률의 비율입니다. 연금에서 수입을 받으면 초기 투자금을 회수할 때 각 수표의 $10에 대해 세금이 부과되지 않습니다.
지급 일정이 정의된 고정 소득 연금의 경우 제외 비율은 계산하기가 비교적 간단합니다. 이와 같은 계약은 일정 기간 동안 정해진 지불 금액을 보장합니다. 따라서 소득 대비 원금 비율은 변하지 않습니다.
그러나 평생 및 변동 연금은 잠재적으로 예측할 수 없는 지불 일정이 있습니다. 변동 연금의 경우 이는 본 상품의 변동성으로 인한 것입니다. 평생 연금의 경우 기간이 불확실하기 때문입니다.
평생 연금의 경우 표준 고정 기간 연금 계약에서와 같이 제외 비율을 계산합니다. 그러나 특정 시점에서 전체 초기 투자금을 회수하게 됩니다. 이 때 공제율이 낮아지고 연금의 전체 소득이 과세 대상이 됩니다.
이것은 고정되고 예측 가능한 날짜에 발생합니다. 평생 연금의 특성을 고려할 때 제외 비율이 만료된 후에도 투자자가 소득을 회수할지 여부와 기간에 대해서만 불확실성이 있습니다.
변동 연금은 이 상품이 시장에 완전히 노출되기 때문에 다르게 작동합니다. 초기 투자금을 지불 기간으로 나누어 제외 비율을 계산할 수 있습니다. 이 금액은 세그먼트의 과세 소득에서 제거되며 그 금액을 초과하는 금액은 평소와 같이 과세됩니다.
예를 들어, 지불 기간이 20개월인 변동 연금을 $100에 구입했다고 가정해 보겠습니다. 초기 투자를 지불 기간으로 나누거나 $100를 20으로 나누어 제외 비율을 계산합니다. 매월 제외 비율은 $5가 되며 이 금액을 초과하는 금액은 과세 소득으로 간주됩니다.
귀하의 연금이 이 제외 비율보다 실적이 좋지 않은 경우 해당 금액을 이월하여 손실로 선언할 수 있습니다.
연금에서 돈을 인출하면 제외 비율 프로세스의 반전을 포함하여 상당한 세금 벌금이 부과됩니다. 연금에서 돈을 조기에 인출하면 IRS는 이 돈을 후입/선출 공식으로 간주합니다. 연금에 초기 투자금만 남을 때까지 조기에 인출한 금액에 대해 전액 세금을 납부하게 되며, 이 시점에서 원금을 세금 없이 인출할 수 있습니다.
연금 제외 비율은 연금 수익 중 세금을 얼마나 내야 하는지 알려줍니다. 원금에 대해 세금을 내지 않기 때문에 연금 공제율은 원금을 예상 수익으로 나누어 계산합니다. 하지만 은퇴 저축 계획에 있는 돈처럼 세전 돈으로 연금을 산다면 모든 연금 수익에 대해 세금을 내야 합니다. 모든 원금을 면세 환급금으로 환급받으면 모든 연금 지급액에 대해 세금을 납부하기 시작합니다.
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