다양한 자금 조달 옵션 중에서 기업가는 새로운 회사를 시작할 때 벤처 캐피탈로 전환할 수 있습니다. 벤처캐피탈은 성장 가능성이 높은 신규 스타트업을 육성하기 위해 제공하는 자금이다. 많은 벤처 캐피털 회사는 의료 분야에 있거나 소프트웨어와 같은 새로운 기술을 개발한 회사에 투자합니다. 사회적으로 책임 있는 기업에 투자하는 데 주력하기 위해 새로운 유형의 벤처 캐피털 회사가 형성되었습니다.
기업가들은 종종 그들의 회사가 너무 새롭고 입증되지 않았으며 위험하기 때문에 은행을 통한 것과 같은 보다 전통적인 형태의 자금 조달을 쉽게 이용할 수 없기 때문에 돈을 위해 벤처 자본가에게 의지합니다. 기업가가 대출 금액과 이자를 갚기만 하면 되는 다른 형태의 자금 조달과 달리 벤처 캐피탈 투자는 일반적으로 자금 조달 대가로 소유권의 일부가 필요합니다. 이는 그들이 회사의 미래 방향에 대해 발언권을 갖도록 하기 위한 것입니다.
모든 벤처 캐피탈 투자가 회사가 처음 설립될 때 이루어지는 것은 아닙니다. 벤처 캐피털리스트는 회사 발전의 다양한 단계에서 자금을 제공할 수 있습니다. National Venture Capital Association의 연구에 따르면 2010년에 벤처 자본가들은 약 220억 달러를 거의 2,749개 회사에 투자했으며 그 중 1,000개가 처음으로 자금을 지원받았습니다. 창업 기간 동안 벤처 캐피탈을 받는 가장 유명한 회사로는 Apple, Compaq, Microsoft 및 Google이 있습니다.
벤처 캐피털 펀드는 벤처 캐피털 회사에서 제공하며, 자금 조달의 복잡성과 새로 설립된 회사 설립을 이해하는 전문 투자자로 구성됩니다. 벤처 캐피털 회사가 투자하는 자금은 국내외 사적 및 공적 연기금, 기부금, 재단, 기업, 부유한 개인 등 다양한 출처에서 나옵니다.
벤처 캐피탈 펀드에 돈을 투자하는 사람들은 유한 책임 파트너로 간주되며 벤처 캐피탈리스트는 펀드를 관리하고 개별 회사와 협력하는 일반 파트너로 간주됩니다. 일반 파트너는 회사의 설립자 및 경영진과 협력하여 회사가 수익성 있게 성장하도록 하는 데 매우 적극적인 역할을 합니다.
자금 조달의 대가로 벤처 캐피탈리스트는 회사의 주식뿐만 아니라 투자에 대한 높은 수익을 기대합니다. 이는 두 당사자 간의 관계가 길어질 수 있음을 의미합니다. 대출금을 즉시 상환하기 위해 일하는 대신 벤처 캐피탈리스트는 돈이 상환되기 5~10년 전에 회사와 협력합니다.
투자가 끝나면 벤처 캐피탈리스트는 초기 투자보다 훨씬 더 많은 금액을 받을 것이라는 희망을 가지고 회사의 주식을 소유주에게 되돌리거나 최초 공모를 통해 매각합니다.
두 유형의 투자자 모두 신생 기업에 자본을 제공하지만 벤처 자본가와 엔젤 투자자 사이에는 몇 가지 주요 차이점이 있습니다. 가장 큰 차이점은 벤처 캐피탈은 회사 또는 비즈니스에서 오는 반면 엔젤 투자는 개인에서 나온다는 것입니다. 두 번째 주요 차이점은 신규 스타트업은 일반적으로 벤처 자본으로 수백만 달러를 받는 반면 엔젤 투자자는 일반적으로 프로젝트에 100만 달러 이상을 투자하지 않는다는 것입니다.
세 번째 차이점은 벤처 캐피털리스트는 일반적으로 상당한 수익을 창출할 잠재력이 있다고 생각하는 스타트업에 투자하는 반면 엔젤 투자자는 일반적으로 엔젤 투자자가 개인적으로 친숙한 산업에서 일하는 회사에 투자하는 것을 선호한다는 것입니다. 넷째, 엔젤 투자자는 벤처 캐피털리스트가 하는 반면에 회사 운영에 있어 항상 직접적인 역할을 요구하는 것은 아닙니다.
벤처 자본가에게 접근하기 전에 필요한 자본 유형을 잘 알고 있는 것이 중요합니다. 다음은 다양한 유형의 자본금입니다.
창업 전 필요한 시장조사에 필요한 투자금입니다. 여기에는 샘플 제품을 만드는 비용과 관리 비용도 포함됩니다. 소수의 벤처 캐피탈리스트가 이 단계에 투자할 의향이 있습니다.
이는 주요 경영진의 채용, 추가 연구, 시장 출시를 위한 제품 및 서비스의 완성을 위한 자금을 조달하기 위한 자본 요건입니다.
손익분기점까지 매출을 늘리고 비즈니스 효율성을 높이기 위해 제공되는 자본입니다.
다른 제품이나 부문으로 생산을 확장하는 데 필요한 자금입니다. 자금은 신제품에 대한 시장 노력을 높이는 데 사용됩니다.
자본은 조직의 생산 능력을 높이고 마케팅을 강화하며 운전 자본을 늘리는 데 투자됩니다.
브리지 파이낸싱은 합병 및 인수를 촉진하거나 주식 발행을 통해 공적 자금을 유치하기 위해 제공됩니다.
스타트업이나 소규모 사업체의 소유주로서 전통적인 대출 기관이나 신용 조합으로부터 자금을 조달할 자격이 없을 수도 있지만 몇 가지 다른 옵션이 있습니다. 한 가지 옵션은 일부 유형의 자금 조달 자격이 있을 수 있다는 것입니다. 비즈니스에 대한 과반수 또는 통제권을 포기하고 싶지 않다면 또 다른 옵션은 부트스트랩입니다.
벤처 캐피털을 추구하거나 투자자가 접근하는 경우 이러한 유형의 재정 계약에 몇 가지 이점과 주의해야 할 몇 가지 문제가 있습니다.
벤처 캐피탈은 비즈니스 성장의 기회를 제공할 수 있습니다. 어려움을 겪고 있는 회사에는 목표를 달성하는 데 필요한 재정적 여유가 주어집니다. 그러나 많은 벤처 캐피탈 회사는 귀하의 비즈니스에 자본을 투입하기 위해 회사의 50% 이상의 소유 지분을 요구합니다.
벤처 캐피탈 회사는 비즈니스 운영에 적극적으로 참여하여 의사 결정 과정에서 전문 지식과 지침을 제공합니다. 그들은 전략, 자원을 구축하고 기술 지원을 제공합니다. 벤처 자본가는 종종 회사에 견고한 고객 기반을 제공할 수 있는 거대한 네트워크 연결을 가지고 있습니다.
반면에 귀하의 회사는 투자자 자금을 사용하지 않고 성공하기 직전에 있을 수 있습니다. 비즈니스 모델을 약간만 조정하면 값비싼 직원을 고용하거나 귀하의 비즈니스, 제품 또는 서비스를 이해하지 못하는 관리 전문가를 고용하지 않고도 수익성을 높일 수 있습니다. 잡아.
일부 벤처 캐피탈 계약에는 벤처 캐피탈 회사가 특정 비경쟁 제한에 구속되지 않는다고 명시되어 있습니다. 이는 회사가 경쟁 회사에 투자(또는 투자 보유)할 수 있음을 의미합니다.
스타트업이 실패하면 소유자로서 자금을 상환할 의무가 없습니다. 그러나 회사에 대한 통제력과 회사에 대한 초기 투자, 그리고 꿈과 사업에 수년 동안 투자한 시간과 사랑을 잃게 됩니다.
스타트업이나 비즈니스에서 추가 자금이 회사의 성공 여부를 결정짓는 시점에 있다면 최종 목표, 사용할 수 있는 옵션, 궁극적으로 귀하와 귀하의 비즈니스에 가장 적합한 것이 무엇인지 신중하게 고려하십시오.