선물 및 옵션 시장에 투자한다는 것은 투자자가 주식, 뮤추얼 펀드 또는 ETF를 구매하는 것보다 더 많은 위험을 감수하고 적극적인 거래자가 될 준비가 되어 있어야 한다는 것을 의미합니다.
두 시장 모두 주식 시장보다 더 복잡하며 종종 더 큰 변동성을 경험합니다.
선물 계약은 미래에 고정 가격으로 주식이나 상품과 같은 자산을 사는 선도 계약입니다.
옵션 계약을 통해 투자자는 주식, ETF 또는 주가지수와 같은 자산을 일정 기간 동안 미리 결정된 가격으로 팔거나 구매할 수 있습니다.
투자자는 Chicago Board of Trade와 Mercantile Exchange를 통해 선물 계약을 사고 팔 수 있습니다.
다양한 유형의 선물 계약이 있으며 여기에는 에너지, 곡물, 금속, 산림, 가축, 소프트, 이자율, 통화 및 주가 지수가 포함됩니다.
많은 개인 투자자는 선물 거래가 더 복잡한 시장이기 때문에 선물 거래를 기피합니다. 그러나 선물 시장의 계약을 통해 개인은 포트폴리오의 현재 보유 자산에 대해 헤지를 할 수 있습니다.
적은 양의 자본으로 투자자는 주식이나 상품에 대한 높은 레버리지를 얻을 수 있습니다.
일부 개인은 S&P 500 지수와 같은 인기 있는 광범위한 주식 시장 지수에 투자합니다. 이는 위험이 낮고 비용이 많이 드는 투자이기 때문입니다. E-Mini S&P 500(NQ ) 선물 계약도 S&P 500 뮤추얼 펀드 또는 ETF에 $10,000를 투자하는 것과 동일한 지수에 노출되며, 동일한 투자 금액에 대해 위험은 5~10배 더 높습니다.
시장이 자신에게 유리한 방향으로 움직이면 투자자가 큰 수익을 얻을 수 있지만 시장이 반대 방향으로 움직이면 투자자가 전체 투자를 잃을 가능성도 있습니다.
선물 시장은 투자자에게 커피, 코코아, 천연 가스 또는 원유와 같은 상품에 대한 노출을 제공하는 동시에 포트폴리오를 다양화합니다.
선물 시장의 또 다른 장점은 거의 24시간 열려 있다는 것입니다. 이는 또한 대규모 쓰나미, 지진, 화재가 발생하거나 경제적 또는 정치적 상황이 전개될 경우 더 큰 위험이 있음을 의미합니다.
일반적인 시장 심리에 동의하거나 반대하는 시장 의견을 보여주고 싶은 투자자를 위해 E-mini Nasdaq 선물(QCN)과 같은 상품이 있습니다.
선물 시장은 자본 효율성을 보여줍니다. 하나의 선물 계약을 통해 사람들은 시장 심리에 대해 비슷한 입장을 취하는 데 더 적은 돈을 쓸 수 있습니다.
선물 헤징을 통해 정교한 투자자 또는 기관 참여자는 주식 또는 채권 포트폴리오의 다른 자산에 비해 위험을 낮출 수 있습니다.
선물 시장에 투자하는 것은 개인 투자자에게 주식과 ETF가 생성할 수 없는 원자재와 에너지에 대한 추가 노출을 제공하지만 가장 좋은 전략은 신중을 기하는 것입니다. 재정 고문과 같은 많은 전문가는 개인 포트폴리오의 5~15%만 선물로 구성할 것을 권장합니다.