금융 전문가들은 변동성에 대해 이야기하는 데 많은 시간을 할애하며 그럴만한 이유가 있습니다. 모든 투자자의 최악의 적입니다. 시간이 지나면 수익에 해를 끼칠 수 있습니다.
마크 트웨인(Mark Twain)은 "인간의 인생에서 투기를 해서는 안 되는 경우가 두 번 있습니다. 여유가 없을 때와 할 수 있을 때입니다."라고 말했습니다.
나는 세 번째와 네 번째를 추가할 것입니다. 그가 은퇴를 앞두고 있을 때와 실제로 은퇴할 때입니다.
이는 많은 투자자들이 수년간 성장을 위해 노력한 후에 흡수하기 힘든 교훈입니다. 그러나 중대한 시장 손실은 은퇴했거나 거의 은퇴한 사람들에게 치명적일 수 있습니다. 그리고 후퇴 또는 수정 후에도 다시 회복하려면 손실된 것보다 훨씬 더 많은 것을 회복해야 합니다. 이득은 감소된 금액이기 때문입니다.
잃을수록 더 어려워집니다. 10%의 손실에는 11.1%의 이익이 필요합니다. 30%의 손실에는 42.9%의 이익이 필요합니다. 그리고 50% 손실에는 100% 이익이 필요합니다.
따라서 귀하의 투자 계정에 $100,000의 잔액이 있고 시장이 약 20% 하락했다고 가정해 보겠습니다. 손실은 $20,000이고 새 잔액은 $80,000입니다. 당신은 약간 겁이 났지만 기다리십시오. 그리고 확실히 시장은 20% 반등했습니다.
불행히도, 그것은 당신을 원래의 $100,000 잔액으로 되돌리기에 충분하지 않습니다. $80,000에 대한 이득은 $16,000이므로 여전히 하락세입니다. 짝수로 돌아가려면 25%의 이득이 필요합니다.
모든 투자자는 손실이 이익을 압도한다는 것을 이해해야 합니다. 그러나 이러한 손실을 만회할 시간이 적을 때는 저축을 유지하는 것이 특히 중요합니다.
이 원칙은 "반환 위험의 순서"로 알려져 있으며 은퇴 초기에 상당한 손실을 경험한 개인은 은퇴 전후 수년 동안 손실을 경험한 사람들과 크게 다른 결과를 낳게 됩니다.
물론 시장이 다음 주나 내년에 어떻게 될지 아무도 모르기 때문에 불행을 피하기 위해 은퇴 날짜를 정할 수는 없습니다. 대신 계획을 세워야 합니다.
한 가지 핵심 전략은 시장과 연계된 보유 지분의 비율을 줄여 포트폴리오의 위험을 줄이는 것입니다. 적어도 퇴직일 전후 10년 동안입니다.
분배 단계에서는 더 이상 무엇을 얻을 수 있는지에 초점을 맞추지 않습니다. 얼마나 유지할 수 있는지에 관한 것입니다. 면세 소득이 있는 특별히 구성된 생명 보험, 평생 소득 특약 및 장기 요양 특약이 있는 고정 지수 연금과 같이 시장에 노출되지 않는 금융 수단으로 자금의 일부를 옮기는 것에 대해 고문과 상의하십시오. , 일부 주에서는 생활 정착. 생명정산은 2차 생명보험시장에 대한 투자로 대체투자로 간주됩니다.
또한 포트폴리오가 타격을 입은 경우 인출 전략을 조정하는 방법에 대해 논의할 수 있습니다. 은퇴 계좌를 이용하는 순서도 중요할 수 있습니다.
미국인들은 더 오래 살고 있으며 종종 부모와 조부모가 의지할 수 있는 보장된 연금 없이 은퇴합니다. 대규모 손실의 파괴적인 영향으로부터 저축을 보호하는 것이 점점 더 중요해지고 있습니다.
은퇴 직전 또는 시작과 동시에 발생하는 시장 손실은 현명한 저축의 기간을 단축할 뿐만 아니라 은퇴 소득을 위해 또는 귀하의 유산으로 남기는 데 필요한 돈이 고갈될 가능성을 높일 수 있습니다. 사랑하는 사람들.
자산 할당이 연령, 위험 감수성 및 손실을 감수할 수 있는 정도에 적합한지 확인하십시오.
프리랜스 작가 Kim Franke-Folstad가 이 기사에 기고했습니다.