최고의 주식이 항상 가장 친숙한 것은 아닙니다. 그러나 때때로 투자자들은 두 가지를 혼동합니다. 인지도는 강력한 것입니다. 그래서 투자자들은 때때로 회사의 기본 펀더멘털보다 친숙함을 더 신뢰하는 실수를 범합니다. 조직이 얻을 수 있는 관심의 정도에 따라 해당 주식이 얼마나 투자 가치가 있는지에 대한 인식이 결정될 수 있습니다.
이 접근 방식은 항상 재앙을 만나지는 않습니다. 미디어와 주식 피커의 관심을 끄는 기업은 그럴만한 이유가 있습니다. 그러나 그런 식으로 주식을 선택하면 아직 충분히 고개를 돌리지 않은 일부 기회를 본질적으로 간과할 수 있습니다.
사람들은 종종 모호한 플레이를 소형주, 즉 시장 가치가 대략 3억 달러에서 30억 달러 사이인 소규모 회사와 연관시킵니다. 그러나 때로는 더 큰 주식이 눈에 띄지 않고 눈에 띄는 헤드라인을 만들지 않기 때문에 잘 보이지 않습니다.
작년에 우리는 20개의 생소한 회사를 소개했습니다. 오늘은 가명이 아닌 20개의 최고의 주식을 더 만나보겠습니다. 일부는 규모가 작으며 다른 일부는 모호한 시장에서 운영됩니다. 그러나 약간 과도하게 확장된 주류 주식에서 물러나려는 투자자들에게 이들 모두는 자세히 살펴볼 가치가 있습니다.
아일랜드 기반 자동차 부품 제조업체 Aptiv (APTV, $73.71)는 여전히 레이더 아래에서 날아갈 수 있는 대형 주식의 좋은 예입니다. 대부분의 북미 투자자들은 이 회사에 대해 들어본 적이 없기 때문에 매력적인 잠재 고객이 될 수 있는 사업에 뛰어들지 못하고 있습니다.
그러나 Aptiv는 스티어링 칼럼과 서스펜션 시스템에 관한 것이 아닙니다. 오히려 커넥티드카 시대, 특히 자율주행차의 이름 없는 선구자 중 하나다. 이전에 Delphi Automotive의 모빌리티 측면으로 알려졌던 Aptiv는 작년에 Lyft(LYFT)와 협력하여 세계 최초의 상용 자율주행차 서비스에 대한 노하우를 제공했습니다. 파트너십은 1월 말까지 라스베이거스에서 30,000번의 놀이기구를 제공했습니다. 큰 문제는 보고되지 않았습니다.
유사한 솔루션을 연구하는 다른 자동차 제조업체와 차량 운영업체는 결국 Aptiv를 자율 주행 기술을 확보하는 가장 비용 효율적인 수단으로 활용할 수 있습니다. BIS Research는 자율주행 차량이 2018년에서 2028년 사이에 전 세계적으로 20.78%의 연간 복합 성장률을 기록할 것으로 보고 있으며, 이 때 업계는 6,750만 대가 될 것으로 예상합니다.
APTV는 저렴한 가격도 아니고 뜨거운 모멘텀 플레이도 아닙니다. 그러나 자율 주행 자동차 시장이 마침내 견인력을 얻을 태세를 갖추면서 Aptiv는 앞으로 몇 년 동안 실질적인 성장을 할 수 있는 위치에 있습니다.
주식 및 신용 조사 기관인 Valens Research의 리서치 이사인 Robert Spivey는 "일반적으로 직원 채용 회사는 회사가 채용을 늦추면 수익성이 빠르게 감소할 수 있기 때문에 강세장 후반에 시장에서 할인된 가격으로 거래를 시작할 수 있습니다."라고 말했습니다. “현재 ASGN Inc.가 그렇습니다. (ASGN, $57.53), 보고된 대로 및 UAFRS(균일 조정된 조정) 지표 모두에서 10배에 가까운 P/E에서 거래되어 회계 왜곡을 제거합니다."
그러나 이는 ASGN의 경우 다른 인력 충원 산업 회사의 경우만큼 중요하지 않을 수 있으므로 지금 구매하기에 업계 최고의 주식 중 하나입니다.
표면적으로 ASGN은 평범한 인력 에이전시처럼 보입니다. 그러나 자세히 살펴보면 훨씬 더 많다는 것을 알 수 있습니다. 고도로 숙련되고 경험이 풍부한 IT 및 전문 인력을 고객에게 제공함으로써 ASGN은 직원 채용 회사만큼이나 컨설턴트입니다. 기술에서 의료, 엔지니어링 등에 이르기까지 다양한 산업 분야의 고객에게 서비스를 제공할 수 있습니다.
Spivey는 더 복잡한 요구 사항을 충족할 수 있으면 ASGN이 주기적인 둔화로부터 보호할 수 있다고 생각합니다. "이 회사는 특히 AI, 머신 러닝, 사이버 보안 및 노동력 공급이 부족한 기타 고부가가치 기술 최종 시장과 같은 기술 분야에서 고성장 영역에서 상당한 성장을 보였습니다."라고 그는 말합니다. "이 공간에서의 위치는 해당 지역의 지속적인 성장을 감안할 때 시장 침체에서 그들을 어느 정도 보호해야 합니다."
Spivey는 균일한 회계 지표를 기반으로 하여 조정된 자산 수익률이 2011년에 이미 높은 20% 수준에서 2018년에는 거의 50% 수준으로 상승했다는 사실을 더욱 강조합니다.
오소리 측정기를 사용할 수 있습니다. (BMI, $52.84) 제품이지만 아마 잘 모르실 겁니다. Badger는 스마트 수도 계량기 및 기타 산업 중심의 유량 측정 도구를 만들어 세계가 가장 중요한 천연 자원의 소비를 더 잘 파악할 수 있도록 돕습니다.
물 사용량에 대한 보다 지능적인 모니터링의 필요성이 그 어느 때보다 커졌습니다. EPA에 따르면 미국에서 파이프 누수만 해도 매년 거의 1조 갤런의 음용수를 낭비하는 반면, 새로운 물 사용 기기는 오래된 기기에 비해 물 소비를 20% 줄일 수 있습니다. 그리고 국제적으로만 헤드라인을 장식했던 물 부족은 국내 문제가 되었습니다. Watchdog 조직인 Food &Water Watch는 미국 50만 가구가 물 공급 부족으로 위협받고 있다고 판단했습니다.
스마트 수량계를 설치하는 것만으로는 이러한 모든 문제가 해결되지 않지만 유틸리티 회사와 소비자가 뒤처질 수 있는 시작 단계이며 점점 더 어려워지고 있습니다.
가장 최근 분기의 수익은 평평했지만 Badger Meter의 장기 판매 궤적은 여전히 더 높고 건전한 클립입니다. 작년 매출 4억 3,400만 달러는 2017년 4억 3,000만 달러, 2016년의 3억 9,400만 달러보다 개선된 것입니다. 영업 이익 성장도 안정적이며 분석가들은 BMI가 향후 5년 동안 연평균 14.9%의 이익 성장을 할 것으로 예상합니다.
세계는 또한 조용히 의무를 향해 나아가고 있습니다. Badger Meter에 큰 도움이 될 스마트 수량계도 있습니다.
보스턴 오마하라고 하는 것은 정확하지 않습니다. (BOMN, $24.99) 모든 기능을 약간씩 수행합니다. 강점에 따라 투자를 선택하고 선택합니다. 그러나 보스턴 오마하는 초기에 Berkshire Hathaway(BRK.B)를 정의한 현금 창출 회사와 다르지 않은 다각화된 대기업이라고 말하는 것이 정확할 것입니다.
사실, 그것은 버크셔와 강한 가족 관계를 가지고 있습니다. Creighton University의 Heider College of Business 재무 교수이자 자산 관리 회사인 Economic Index Associates의 CEO인 Robert R. Johnson은 Boston Omaha의 공동 CEO인 Alex Rozek이 Berkshire Hathaway 설립자인 Warren Buffett의 조카라고 지적합니다. 그리고 그의 증조부처럼 Rozek도 빌보드 회사인 Link Media Outdoor, 보험 회사, 부동산 회사와 같이 안정적으로 수익성이 있는 기업을 선호합니다.
Johnson은 "회사는 아직 수익성에 도달하지 못했지만 가장 최근 분기의 전년 동기 대비 매출 성장이 200%를 넘었기 때문에 빠르게 매출을 성장시키고 있습니다."라고 말합니다.
손실은 아마도 오랫동안 정상이 아닐 것입니다. 분석가들은 BOMN이 올해 주당 15센트의 손실을 보고한 후 2020년에는 4센트의 손실을 보고할 것으로 예상합니다. 그 외에도 전문가들은 순이익을 모델링하고 있습니다.
그러나 해당 제품 믹스는 최근 몇 주 동안 극적으로 변경되었으며 다시 변경될 수 있습니다. 지난 2월에는 정형외과 및 근골격계 솔루션 공급업체인 디조(DJO) 인수를 완료했다. 최근 보고서에 따르면 이 회사는 18억 달러를 위해 공기 및 가스 처리 부문을 매각할 예정입니다. 그리고 2017년에는 유체 처리 장치를 Circor에 매각했습니다.
이러한 변경은 대부분의 조직에 지장을 줄 수 있습니다. 그러나 Colfax의 경우 각 거래는 회사를 속담의 끝 영역에 조금 더 가깝게 만드는 것 같습니다. Colfax는 3년이 넘는 기간 동안 분기별 수익 추정치를 초과 달성하지 못했고 주당 수익은 3년 연속 성장 속도를 유지하고 있습니다. 애널리스트들은 네 번째를 예상하고 있습니다.
Colfax보다 사야 할 지루한 주식을 더 많이 찾을 수 없으며 회사가 자체적으로 일부를 사고 팔려는 의향을 감안할 때 현재 보유하고 있는 것이 다음 분기에 보유하게 될 것인지 진정으로 알 수 없습니다. 그러나 애널리스트 커뮤니티는 여전히 주당 32.46달러의 가치가 있다고 생각합니다. 현재 가격보다 18% 더 좋습니다.
비용을 추적하는 것이 여전히 어려운 일이라고 기대하지는 않을 것입니다. 우리는 모든 종류의 회계 소프트웨어에 거의 무한에 가까운 클라우드 기반 액세스 권한을 가지고 있습니다. 스마트폰으로도 수표 사진을 찍어 자동으로 입금할 수 있습니다.
그럼에도 불구하고 대기업과 대기업은 자금이 어디로 가는지 정확히 파악하기 위해 여전히 고군분투하고 있습니다.
기업이 그러한 도구가 얼마나 필요한지 깨닫고 있다는 더 많은 증거가 있습니까? Coupa는 10분기 연속 전분기 대비 연속 기록을 달성했습니다. 수익 성장. 또한, 올해 매출이 25% 이상 증가할 것으로 예상되며, 2020년에도 이러한 위업을 반복하여 COUP은 안정적으로 높은 성장을 위해 구매하기에 가장 좋은 주식 중 하나가 될 것입니다.
Coupa도 해안가가 아닙니다. 이달 초, 회사는 계약 수명 주기 관리 플랫폼 Exari의 인수를 완료했습니다. Coupa의 기존 고객 기반에 어필해야 하고 새로운 고객을 끌어들일 수도 있는 훌륭하고 시장성 있는 부가 가치 제품입니다.
기발한 아이디어입니다. 2024년까지 데이터 센터 시장은 1,740억 달러의 가치가 있을 것으로 예상됩니다. 그러나 여기에서 그곳으로 가는 길은 험난하고 비용이 많이 드는 길임을 증명하고 있습니다.
CyrusOne은 자금 문제로 인해 2019년 초에 세 번 개별적으로 다운그레이드되었습니다. Bank of America/Merrill Lynch의 분석가인 Michael Funk는 노동 시장이 계속 타이트해지고 재료 비용이 계속 증가하는 것을 감안할 때 올해 초 주식 발행으로 조달된 6억 달러가 궁극적으로 주가를 하락시킬 수 있다고 특히 우려했습니다. Funk는 최종 결과가 운영 자금(FFO, REIT 수익성의 중요한 지표)에 대해 지나치게 낙관적이라고 우려합니다.
BofA/Merrill은 4월에 CONE을 다시 "매수"로 업그레이드했지만 Credit Suisse와 Jefferies는 여전히 확신하지 못하고 있습니다. Jefferies의 애널리스트 Jonathan Petersen은 CyrusOne이 성장에 막대한 투자를 한 유럽에서의 소폭의 사전 임대가 2020년이 2019년처럼 미지근할 것임을 의미할 수 있다고 우려합니다.
CyrusOne "감시 목록" 주식을 고려하십시오. 이 비즈니스 모델은 가능성이 있으며, 올바른 조정과 순풍으로 CONE은 몇 년 전에는 존재하지도 않았을 신기술의 승자가 될 수 있습니다.
대부분의 투자자들이 반도체와 컴퓨터 칩을 만드는 과정을 상상할 때 한 스테이션에서 다음 스테이션으로 부품을 휘젓는 로봇 조립 라인이 필요합니다. 그 그림은 대부분 목표에 부합하지만 컴퓨터가 축소되고 동시에 개선됨에 따라 화학 물질이 주조 공정에 도입되었습니다. 때때로 고성능 고체 물리적 개체에 대한 최상의 생산 경로는 액체를 사용하는 것입니다.
요소 솔루션 입력 (ESI, $11.12) 및 자회사 MacDermid Enthone Industrial Solutions.
두 제품은 기술 및 컴퓨팅 시장뿐만 아니라 산업 시장의 복잡한 요구 사항을 충족하기 위해 다양한 재료를 제공합니다. 예를 들어, Element Solutions는 인쇄 회로 기판의 구리 회로 패턴이 되는 액체 화학 용액을 만들고 판매합니다. Element Solutions는 또한 모든 종류의 전자 제품을 조립하는 데 사용되는 합금 및 나노 재료를 개발합니다. MacDermid Enthone은 전류를 사용할 필요가 없는 니켈 도금을 비롯한 여러 산업용 코팅 솔루션도 제공합니다.
스릴 넘치는 사업과는 거리가 멀지만 Element의 다양성은 견고하고 신뢰할 수 있는 회사입니다. 포장 산업, 수처리 장비, 통신 기술 업체, 에너지 부문, 자동차 제조업체 등의 문제를 해결합니다. 이러한 광범위한 라인업은 재정 안정성과 완만한 성장에 대한 예측으로 이어집니다.
비디오 게임 시장은 예전 같지 않습니다. 한때 이 산업은 콘솔과 컴퓨터에 집중되어 강렬한 경험을 추구하는 하드코어 게이머가 플레이했지만, 보다 편안하면서도 반복 가능한 플레이 경험을 원하는 캐주얼 플레이어에 의해 크게 모바일로 확장되었습니다. 업계 조사 기관인 NewZoo는 현재 비디오 게임 시장 수익의 절반 이상이 모바일 장치에서 발생하고 있으며 모바일 장치가 게임 비즈니스에서 가장 빠르게 성장하고 있다고 말합니다.
캘리포니아 기반 Glu Mobile (GLUU, $9.15) 이미 수년에 걸쳐 수백 개의 게임을 출시했으며 승자의 공정한 몫 이상을 즐겼습니다. 하지만 대히트를 마무리하는 단계에 가까울 수도 있습니다.
“Glu Mobile에는 이미 Design Home과 같은 강력한 모바일 게임이 여러 개 있습니다. 스포츠 야구 탭 "라고 Chartwell Investment Partners의 CWSVX(Chartwell Small Cap Growth Fund) 포트폴리오 매니저 Frank Sustersic은 설명합니다. "하지만 진정으로 흥미로운 것은 Sorcerer's Arena가 곧 출시된다는 것입니다. , 디즈니와 픽사와 함께 개발 중인 게임입니다. 이 게임은 모든 디즈니 영화에 등장하는 디즈니 캐릭터를 통합하고 각 캐릭터마다 고유한 기술을 가지고 있어 정말 매력적인 게임입니다."
모든 것을 말하고 완료했을 때 Chartwell의 Sustersic은 이 특정 롤플레잉 게임이 "톱 20 타이틀이 될 가능성이 있으며, 이는 Glu Mobile 규모의 회사에 잠재적으로 상당한 긍정적인 영향을 미칠 것"이라고 믿습니다.
대부분의 투자자는 디지털 비디오가 인터넷을 통해 "스트리밍"될 수 있다는 것을 잘 알고 있습니다. 하지만 점점 더 많은 비디오 게임이 온라인으로 스트리밍되고 플레이되고 있습니다.
스트리밍된 비디오 게임은 로컬 장치에 설치되지 않고 동일한 게임의 다른 온라인 플레이어와 연결될 뿐입니다. 스트리밍 비디오 게임은 클라우드에서 호스팅되며 게이머가 원격으로 액세스합니다. 일부 게이머는 비교적 새로운 개발에 회의적이지만 이러한 종류의 배열은 종종 플레이어에게 더 저렴하고 더 좋습니다.
비디오 게임 시장은 2018년에 1,380억 달러의 가치가 있었고 콘솔을 우회하는 방식으로 시장에 연결할 것이라는 전망이 여러 유명 기업을 끌어들였습니다. Alphabet(GOOGL) 자회사인 Google은 올해 초 Stadia라는 새로운 게임 스트리밍 플랫폼을 올해 중 출시할 것이라고 발표했습니다. AMD(Advanced Micro Devices)는 Stadia를 고성능 플랫폼으로 만들 수 있을 만큼 충분히 강력한 그래픽 프로세서를 만들기 위해 한 단계 더 나아갔습니다.
Huya Inc.라는 작은 회사가 있습니다. (HUYA, $20.97) 그러나 이것은 최근에 등장하는 많은 Johnny-come 의상에서 유리한 출발을 하고 있습니다. 2014년부터 게임을 생중계하고 있습니다.
중국에 기반을 둔 Huya에 대한 정보는 현재까지 북미 투자자들에게 부족합니다. 대부분 1년 전에 상장 기업이 되었기 때문입니다. 그러나 인식 부족에 속지 마십시오. Huya는 수십억 달러 규모의 회사로 올해 수입이 무려 53%, 2020년에는 74% 증가할 것으로 예상됩니다.
스트리밍 트렌드의 최전선에 섰습니다.
Integer Holdings에서는 의료 기기를 찾을 수 없습니다. (ITGR, $73.00) 의사의 진료실이나 지역 병원의 브랜딩. 이미 들어본 다른 회사에 의료용품을 위탁 생산하는 업체이기 때문입니다.
정수는 메스와 EKG 기계가 아닙니다. 신경조절제, 심혈관 장비, 수술 카테터 등을 제작할 수 있는 첨단 의료 분야의 깊숙한 곳입니다.
비즈니스 모델은 Integer의 고객이 자체 제조 옵션을 설정할 만큼 제품 라인에 전념하지 않는다는 점을 고려할 때 예상보다 더 많은 일관성을 제공합니다. 수익은 대략 2년 주기로 증감하는 경향이 있지만 이후 12개월 동안 창출된 이익의 주당 $5.56은 2014년 1분기로 끝나는 같은 기간의 $1.78에서 크게 다릅니다. 수익 성장은 안정적이었습니다. 올해에는 거의 5% 개선된 후 2020년에는 4.5% 성장할 것으로 예상됩니다.
ITGR은 소수의 분석가들만이 따르지만, 이를 주시하는 사람들은 이 주식이 주당 100.25달러의 가치가 있다고 종합적으로 말합니다. 이는 37%의 상승 여력입니다.
중국의 P2P 대출 열풍은 미국과 다를 바 없이 피할 수 없는 벽에 부딪혔다. 초기 단계에서는 대부분 규제가 없었기 때문에 너무 많은 플레이어가 시장에 부적절하게 진입하고 소수의 투자자를 불태웠습니다.
중국은 2018년에 P2P 대출 사업에 대한 전면적인 규제를 시행하여 불안정한 플레이어가 사업에서 제외되도록 했습니다. Yingcan Group의 추정에 따르면 남아 있는 대출 중개자의 최대 70%를 폐쇄할 수 있는 새로운 규정이 계속 나오고 있습니다.
더 많은 경쟁자들이 사업에서 쫓겨나면서 더 많은 중국 차입자들이 LexinFintech Holdings의 Fenqile 플랫폼을 대안으로 찾게 되어 이미 인상적인 확장을 강화할 것입니다. 올해 예상 수익 성장률 5%는 내년에 15%로 가속화되어 주당 영업 이익이 주당 $1.87에서 $2.28로 증가할 것으로 예상됩니다.
그러나 Macquarie는 끊임없이 움직이는 표적입니다. 4월에 회사는 재생 가능 사업을 매각하기로 결정했습니다. 지난해에는 Bayonne Energy Center를 매각했습니다. 하지만 기회가 생길 때마다 새로운 비즈니스에 투자하거나 완전히 추가하는 것이 적절합니다.
인수 및 기존 비즈니스 라인이 표면적으로는 별개로 보일 수 있지만 공통점이 있습니다. Macquarie는 "부분적으로 해당 시장에서 특권적인 위치를 창출하는 데 도움이 되는 수명이 길고 가치가 높은 물리적 자산을 사용하는" 대규모 자본 집약적 인프라 비즈니스를 찾습니다. 이 ilk의 보유는 "시장 주기 전반에 걸쳐 영업 마진을 보호하여 MIC가 일반적으로 증가하는 수준의 현금 흐름을 생성할 수 있도록 합니다."
그 현금 흐름은 Macquarie Infrastructure를 설계된 배당 기계로 만들었습니다. 분기별 지불금은 우량주에서 얻는 것보다 확실히 일관성이 없습니다. 그러나 현재 10% 미만의 수익률은 다른 곳에서는 찾기 어렵고 장기적인 성장이 신뢰할 수 있습니다.
대부분의 투자자는 지발성 운동이상증이라는 질환에 대해 들어본 적이 없을 것입니다. 이 질환은 때때로 무의식적으로 안면 근육 수축을 유발할 수 있는 항정신병 약물의 사용으로 유발되는 질환입니다. Neurocrine은 미국에서 500,000명 이상의 사람들만이 TD의 영향을 받았으며 그 중 절반만이 공식적으로 진단된 것으로 생각된다고 말합니다.
시장이 많지 않습니다. 그러나 두 명의 플레이어만 효과적으로 사용할 수 있지만 그 중 하나는 Neurocrine Biosciences의 Ingrezza입니다. 5자리 숫자 영역의 연간 가격표를 통해 상당한 성장을 이끄는 데 많은 시장 침투가 필요하지 않습니다.
그리고 Neurocrine Biosciences는 실제로 성장을 즐기고 있습니다. 작년 4분기 동안 회사는 1억 3,000만 달러 상당의 비교적 새로운 약을 판매했는데, 이는 2017년 4분기 매출의 두 배 이상입니다.
더 좋은 점은 Ingrezza의 초기 이닝입니다. 이 약이 뚜렛 증후군의 잠재적 치료제로 부적격 판정을 받은 후 그의 최고 판매 추정치를 되돌린 후에도 Baird의 분석가인 Brian Skorney는 여전히 Ingrezza의 최고 연간 매출이 약 12억 달러가 될 것이라고 믿고 있습니다. 다른 사람들은 13억 달러가 그럴듯한 수치라고 말합니다. 어느 쪽이든, 마약도 근처에 없습니다. 그리고 Neurocrine은 유망한 후기 단계 시험에 있는 파이프라인에 몇 가지 더 많은 약물을 가지고 있습니다.
Neurocrine Biosciences는 매수 후 보유 투자자에게 적합하지 않을 수 있습니다. 그러나 보다 공격적인 포트폴리오를 위해 구매하기에 가장 좋은 주식 중 하나일 수 있습니다.
때때로 최고의 주식은 우리가 다시 생각하지 않고 계속해서 구매하고 사용하고 버리는 상품에 대한 베팅입니다.
대부분의 투자자가 Packaging Corporation of America를 보유하고 있을 가능성이 높습니다. (PKG, $97.30) 제품을 손에 넣었습니다. 이름에서 알 수 있듯이 이 회사는 다양한 제품의 상자, 버블 랩 및 진열 상자를 제조합니다.
이것은 고성장 엔진이 아닙니다. 애널리스트들은 올해 매출이 2% 증가하고 내년에는 1% 증가할 것으로 기대하고 있습니다. 그들은 또한 그 기간 동안 이익이 대부분 정체될 것으로 기대합니다.
그러나 미국의 Packaging Corporation은 급성장하는 기계로 만들어지지 않았습니다. 좋을 때나 나쁠 때나 소모품 판매를 반복적으로 수행하도록 설계된 꾸준한 에디입니다.
그곳에서 그것은 그 역할을 다했습니다. 회사는 2007-09년 서브프라임 모기지 침체를 거의 피해 없이 헤쳐나갔고 2015년의 경제적 혼란을 훌륭하게 극복하여 내내 꾸준히 이익을 성장시켰습니다. 이를 수행하는 데 약간의 거래가 필요했지만 올해 예상되는 주당 8.20달러의 수익은 2014년에 예치된 주당 3.99달러에서 확연히 개선된 것입니다. PKG는 현명하게 인수하고 통합하여 다음과 같이 수익성을 유지하는 데 필요한 규모를 개발할 수 있습니다. 뿐만 아니라 조각 모음 포장 시장에서 경쟁력이 있습니다.
디지털 결제 중개인 PayPal(PYPL), Paycom 소프트웨어와 혼동하지 마세요. (PAYC, $212.05)는 엔터프라이즈 수준의 고객이 직원을 고용, 관리 및 지불하는 데 사용하는 플랫폼을 제공합니다.
참신한 아이디어가 아닙니다. ADP(Automatic Data Processing), Kronos, ClearCompany 및 Ascentis는 비즈니스의 수십 개 이름 중 일부에 불과합니다. 그러나 Paycom은 핵심 솔루션 제공업체 중 하나로 스스로를 입증하고 있습니다. 1분기 매출 2억 달러는 전년 동기 대비 30% 증가한 1억 9,600만 달러를 기록했습니다. 수익은 주당 $1.19로 24% 성장하여 예상치 $1.12를 웃돌았습니다.
이 중 어느 것도 놀랄 일이 아닙니다. Paycom은 지난 5년 동안 분기별 매출을 매 분기 두 자릿수씩 성장시켰고, 지난 3년 동안 분기별 수익 추정치를 1위를 기록했습니다. 실제로 Jefferies의 분석가 Samad Samana가 최근 PAYC에 대한 목표 가격을 210달러에서 233달러로 높인 이유는 기대치를 초과하는 것입니다.
견실한 1분기 보고서와 함께 Paycom Software는 연간 수익과 EBITDA(이자, 세금, 감가상각 및 상각 전 수익) 가이던스를 상향했으며 두 지표 모두 두 자릿수 성장을 계속할 것으로 예상됩니다. 그러나 Paycom의 역사를 고려할 때 Samana는 회사가 여전히 진정한 잠재력을 과소평가하고 있다고 의심합니다.
If not for 2009’s acquisition of Sitrick and Company and the 2017 purchase of Accretive Solutions, Resources Connection (RECN, $15.97) might not have mustered any measurable earnings growth over the past few years. But a nose for selecting and integrating other units has resulted in steady income that has supported solid dividends. Its current yield of 3.3% is above average, and current quarterly payout of 13 cents has more than tripled since 2010, rising in every year since then.
Resources Connection is a business consulting firm that was founded in 1996 as a division of Deloitte &Touche. Then-executive Chairman Don Murray led a buyout/spinoff in 1999, and the company went public in December 2000. Its stock performed amazingly well in tandem with the economic recovery following the dot-com meltdown that took shape around that time.
RECN shares haven’t performed nearly as well coming out of 2008’s subprime-loan-driven implosion. In fact, shares are currently priced where they were in early 2015.
There’s more growth potential than it seems on the surface, however. Yes, last quarter’s top and bottom lines fell short of expectations, but they both were up year-over-year. Gross margins improved from 36.3% to 37.8%, too, while selling and administrative spending fell 110 basis points, overcoming challenges in Europe that may soon prove temporary.
Online store promotion has been tried over and over, usually ending in failure, and never ending as a clear, smashing success. That’s why Shopify (SHOP, $278.01) is one of the best stocks to buy among lesser-known names:because it might turn out to be one of the rare success stories within the industry.
Shopify COO Harley Finkelstein explained in an April interview, “Now all of a sudden these small businesses can compete with the biggest retailers on the planet.”
Investors have heard this statement before. But unlike most of Shopify’s predecessors, this company can back it up. Shopify’s client companies have sold more than $100 billion worth of goods since the platform was created in 2004, and they’re still collectively growing. Using access to the tools and apps Shopify provides, those members spurred a 50% spike in revenue last quarter, fueling a 125% pop in profits. Shopify earned 9 cents per share to trounce the 5-cent loss Wall Street expected.
The key is scale. In the aggregate, Finkelstein notes that Shopify’s 820,000 merchants technically make the company the third-biggest online retailer in the United States. The fact that you can’t readily see this is a testament to how serious the company is about putting its merchants first.
If you know it at all, you might know Trimble (TRMB, $40.99) better by its former name, Trimble Navigation – one of the earliest names in automotive GPS systems that also helped fleet managers keep tabs on their vehicles. The organization wisely changed its name in 2016 because the old moniker woefully under-explained everything the company makes and markets now.
It’s a big list, including tools for use by the constriction, agricultural, forensics, indoor mapping, resource mining, surveying and telecom industries, just to name a few. Knowing exactly where people and property and objects are, as it turns out, makes all sorts of matters more efficient and cost-effective.
Revenue growth hasn’t materialized in a straight line. Ditto for earnings expansion. But since 2006, trailing 12-month profits have always been higher than they were five years ago, and trailing 12-month revenues have been higher than they were three years prior.
Trimble isn’t resting on its laser-ranging and GPS laurels, either. The company has developed on-board video recording devices that further protect fleet owners.
Jim Angel, vice president of video intelligence solutions for Trimble, recently told Freightwaves, “The adoption rate (of video intelligence) is probably five times what it was five years ago,” adding that an American Trucking Associations report from a few years ago determined that 80% of incidents involving large trucks are the fault of the other vehicle.
Pet mania is no mere fad. American consumers have grown their collective annual spending on their furry friends from 1994’s $17 billion to 2018’s $72.6 billion, with neither the recession linked to the busted dot-com bubble nor the subprime-mortgage meltdown slowing that growth. Pets have become a major investment – and like most major investments, consumers want ways to proect their pets without breaking the bank.
The pet-centric paradigm shift has given rise to a new industry:pet insurance. It’s well-organized, in many regards closely mirroring the same health insurance people enjoy.
That makes Trupanion among the best niche stocks to buy right now, as does the possibility for international growth in the distant future. The pet craze, once an American phenomenon, has caught on overseas, where Trupanion continues to follow it. In early May, the company began offering pet insurance in Australia. That expansion could lead to other international growth.
