은퇴 계획을 너무 빨리 시작할 수는 없지만 25세이든 65세이든 의사 결정에 지침이 되는 기본 원칙이 적용됩니다.
투자자의 목표는 다음과 같아야 합니다. 연방, 주 또는 지방 세금을 납부하고 유산이나 자선 목적을 위한 증여를 허용한 후 기본적인 생활비를 충당할 수 있을 만큼 충분히 일관되고 지속 가능한 퇴직 소득을 창출해야 합니다.
어떻게 합니까? 투자의 언어와 은퇴의 의미를 이해하는 것부터 시작하십시오.
우리의 목적을 위해 "은퇴"는 직업에서 번 돈(가계 급여, 급여 및 상여금 등)이 기본 생활비를 충당하지 않는 기간의 시작입니다. 배우자 중 한 명 또는 두 명이 여전히 풀타임 또는 파트타임으로 일할 수 있지만 대부분의 투자자는 근로 소득과 지출 사이의 격차가 처음 나타날 때 재정 관리 방식을 변경합니다.
그렇다면 "퇴직금"이란 무엇일까요? 현재와 미래의 격차를 메우기 위해 필요한 것은 수입입니다. 소득의 가장 기본적인 정의는 다른 재정적 영향 없이 개인이 받는 금액입니다. 언젠가 소진될 가능성이 있는 원금 인출과는 분명히 다릅니다.
귀하의 저축 및 투자에서 발생하는 다양한 유형의 퇴직 소득(급여, 급여 및 고용 상여금 제외) 목록을 알려드리겠습니다. 후자의 소득 형태는 일에 대한 관심과 의향, 그리고 지속적인 건강에 따라 달라집니다.
보장 및 평생 소득
다음은 (1) 시장 성과에 의존하지 않는, (2) 개인의 관리나 노력에 의존하지 않는, (3) 단순히 수령한다고 해서 미래에 변하지 않을 퇴직 소득의 세 가지 원천입니다. 지불금은 고정되거나 경우에 따라 소비자 물가 지수에 따라 증가하도록 조정될 수 있습니다.
- 사회 보장 지급금 — 인플레이션을 감안한 평생 소득이기 때문에 사회 보장 제도가 최고의 소득원입니다. 그러나 현재 수준의 혜택을 유지하려면 시스템의 특정 개혁이 필요할 수 있습니다. 가능한 개혁은 정상 퇴직 연령을 연장하거나 인플레이션 조정 공식을 변경하는 것일 수 있으며, 두 가지 모두 지불금이 약간 감소할 수 있습니다.
- 연금 지불 — 일반적으로 수명이 다하지만 인플레이션 보호 기능을 제공하는 제품은 극소수에 불과합니다. 기업연금은 연금급여보증공사에서 지원하지만 한도가 있습니다. PBGC는 10월에 2018년 수치를 발표하고 보장 금액을 제한합니다. 정부 연금은 물론 정부가 보장하지만 정부의 재정적 안정성에는 기복이 있기 때문에 이러한 연금은 지급에 영향을 미칠 수 있는 정치적 결정에 대한 지속적인 모니터링과 검토가 필요합니다.
- 소득 연금 지급 — 사회 보장 및 연금 계획과 달리 개인은 연금 형태를 사용자 정의할 수 있습니다. 일부는 일시적으로 지급될 수 있지만 대부분은 수령인의 평생 동안 지급됩니다. 인플레이션 보호를 선택하는 개인은 상대적으로 적습니다. 소득 연금은 보험 회사 준비금으로 지원됩니다. 또한 국가 보증 기금으로 보호됩니다.
투자 기반 소득
퇴직자들이 일반적으로 의존하는 퇴직 소득의 일부 출처는 시장 성과에 따라 달라지므로 지급액이 변동될 것입니다.
- 채권 및 예금 계좌에 대한 이자 지급 — 이자율이 변동할 수 있으며 이러한 지불액이 오르거나 내릴 수 있습니다. 오늘날의 저금리 시장에서 상당한 수입을 얻으려면 많은 저축이 필요합니다. 예를 들어, 연간 $20,000의 소득을 창출하려면 오늘날의 채권 금리에서 개인은 약 $500,000의 둥지 달걀을 가져야 합니다. 이러한 채권의 가치는 변동할 수 있지만, 드문 경우를 제외하고 만기까지 보유하면 액면가만큼 가치가 있습니다.
- 주식 포트폴리오의 배당금 — 지불 금액은 주식을 발행하는 기업이 설정한 배당금 지급률의 영향을 받습니다. 또한 포트폴리오의 주식 가치는 변동합니다.
- 임대 부동산 수입 — 이 소득은 포트폴리오가 광범위하게 분산되지 않는 한 매우 가변적일 수 있습니다. 몇 채의 유닛만 소유하고 세입자가 이사를 나간다면 소득이 없고 유지 관리 비용에 직면하게 될 것입니다.
인출은 종종 퇴직 소득에 집중됨
다음은 미래에 사용할 수 있는 금액을 감소시키는 종종 퇴직 소득으로 잘못 분류되는 인출 목록입니다. 시장 성과는 향후 인출 가능성에도 영향을 미칩니다. 중요한 것은 퇴직 소득은 귀하에게 지급되지만 일반적으로 귀하가 인출을 요청해야 한다는 것입니다.
- 401(k)의 배포판, 롤오버 IRA — 인출하는 금액은 시장 성과와 마찬가지로 향후 분배에 영향을 미칩니다.
- 다른 투자 계좌에서 인출 — 인출하는 금액은 인출 공식에 관계없이 시장 성과와 마찬가지로 향후 분배에 영향을 미칩니다.
- 고정, 색인 및 변동 연금에서 인출 — 인출한 금액은 향후 분배에 영향을 미칠 수 있습니다. 모든 생활 혜택 보장이 제공하는 내용을 이해하십시오.
보시다시피 은퇴를 계획할 때 선택할 수 있는 옵션은 많지만 소득과 인출의 차이를 이해하는 것은 필수적입니다. 저는 사람들에게 보장된 평생 소득이 모든 은퇴 포트폴리오의 일부가 되어야 한다고 조언해 왔습니다. 소득 연금은 시장과 정치인의 변동에 관계없이 개인 상황에 맞게 사용자 정의할 수 있는 평생 소득의 안전망을 제공할 수 있습니다.
