이제 막 돈을 투자하기 시작했다면 상장지수펀드(ETF)가 시작하기에 가장 좋은 곳 중 하나입니다. 뮤추얼 펀드와 마찬가지로 이러한 상품을 통해 신규 투자자는 유사한 뮤추얼 펀드보다 낮은 연간 비용으로 많은 자산(주식, 채권 및 원자재)에 쉽게 투자할 수 있습니다. 그러나 초보자를 위한 최고의 ETF가 될 수 있는 자격은 무엇입니까? 다음 특성을 대상으로 합니다.
낮은 수수료 이제 막 투자를 시작하는 젊은이들은 수십 년 동안 함께 일해야 합니다. 따라서 그들은 낮은 연간 비용으로 인한 비용 절감의 혜택을 누릴 시간이 많습니다. 예를 들어, 30년 동안 수수료가 0.1%이고 연간 수익이 7%인 펀드에 10,000달러를 투자하면 동일한 성과를 내고 있지만 수수료가 1%인 펀드보다 17,500달러 이상 더 벌 수 있습니다.
광범위한 노출. 초보 투자자로서, 단일의 좁은 투자에 모든 돈을 걸기보다 베팅을 분산하는 것이 가장 좋습니다. 예를 들어, 특정 국가에서 기회를 식별하는 방법을 배울 때까지 여러 국가에 투자하는 광범위한 국제 펀드로 시작하는 것이 좋습니다. 경험을 쌓고 나면 저축의 일부를 집중 투자에 투자하는 것에 대해 더 많은 정보에 입각한 결정을 내릴 수 있습니다.
안정적인 성장 초기 투자자는 투자가 시장의 나머지 부분보다 더 빠르게 하락할 때와 같이 두려움에서 움직이는 경향이 더 많을 수 있습니다. 어떤 펀드도 큰 폭의 하락을 경험하지 않을 것이라고 보장할 수 없으며 변동성을 완전히 피하려고 하면 상당한 이익을 얻지 못할 수 있습니다. 그러나 초보자는 너무 많은 성장을 희생하지 않으면서 안전과 안정성을 통합하기 위한 "매수 후 보유" 펀드를 고수하려고 노력해야 합니다.
초보자를 위한 10가지 최고의 ETF는 이러한 특성의 일부 또는 전부를 가지고 있습니다. 탐색해 봅시다:
데이터는 2018년 3월 19일 기준입니다. 수익률은 주식형 펀드의 표준 척도인 12개월 후행 수익률을 나타냅니다. 현재 주가 등을 보려면 각 슬라이드의 종목 기호 링크를 클릭하십시오.
주식 시장 커버리지를 위해 단 하나의 펀드를 소유하고 싶다면 iShares Core S&P Total U.S Stock Market ETF (ITOT, $62.29) 아마 그럴 것입니다. 이 상장지수펀드는 크고 작은 다양한 미국 주식에 투자하며, 명목 가격이 낮기 때문에 투자를 시작하려는 사람은 누구나 $100 미만으로 폭넓은 노출을 얻을 수 있습니다.
구체적으로 말하면 9030억 달러 규모의 거대 기술 기업인 Apple(AAPL)과 같은 거대 기업부터 800만 달러 규모의 의료 기기 회사 InspireMD(NSPR)와 같은 소규모 신생 기업에 이르기까지 3,400개 이상의 회사로 이루어진 (작은) 부분입니다. 업계의 관점에서 볼 때 펀드의 거의 25%가 정보 기술 주식에 투자되어 성장을 위한 위치에 있으며, 금융에 15%를 할당하면 펀드가 미국 경제의 전반적인 성장을 자본화할 수 있습니다.
펀드가 소규모 주식에 투자하는 동안 ITOT 자산의 가장 큰 부분은 대형주에 있습니다. 일반적으로 시가 총액이 100억 달러 이상인 기업으로 간주되며, 이는 주가에 발행 주식을 곱하여 계산됩니다. 이론상 이는 중소 기업에만 투자하는 펀드보다 변동성이 적고 안정적인 펀드에 도움이 됩니다.
하나 이상의 펀드를 사용하여 포트폴리오를 구축하려는 초보자라면 여전히 대형주에 고정되기를 원할 것입니다. 이러한 회사는 일반적으로 소규모 회사보다 어려움을 더 잘 견디고 포트폴리오에 안정성을 제공할 수 있는 다양한 비즈니스를 구축했습니다.
대형주를 사는 가장 인기 있는 방법 중 하나는 미국 경제를 대표하는 500개 기업으로 구성된 S&P의 500주 지수에 투자하는 것입니다. 기술에서 유틸리티, 소비재 주식 등에 이르기까지 시장의 모든 다양한 부문을 다룹니다. 그리고 지수의 가장 작은 회사들도 "작은" 회사와는 거리가 멀다. S&P의 최하위에는 매출 기준으로 미국 최대 주택 건설 회사인 LEN(140억 달러)과 67억 달러 규모의 운동복 제조업체 Under(언더)와 같은 주식이 포함됩니다. 갑옷(UAA).
뱅가드 S&P 500 ETF (VOO, $249.59)는 이 지수를 추적하는 3개의 ETF 중 하나이며 S&P 500의 모든 회사에 대한 익스포저를 제공합니다. 그러나 S&P 500은 시가 총액 가중입니다. 인덱스. 따라서 VOO와 그 형제들은 시장 가치가 수천억으로 측정되는 Apple, Alphabet(GOOGL) 및 Microsoft(MSFT)와 같은 회사에 가장 많이 투자합니다. 따라서 VOO의 성능에 가장 큰 영향을 미칩니다.
VOO의 비용은 0.04%에 불과하므로 펀드에 투자하는 $10,000당 연간 $4만 지불하면 됩니다. 따라서 매우 저렴한 포트폴리오를 구축하려는 경우 최고의 Vanguard ETF 중 하나이며 초보자를 위한 최고의 광범위 시장 펀드 중 하나입니다.
초기에 포트폴리오를 관리할 수 있는 한 가지 방법은 성장 또는 가치라는 두 가지 주요 투자 스타일 중 하나로 기울고 싶은지 여부를 결정하는 것입니다.
워렌 버핏이라는 이름을 들어본 적이 있을 것입니다. 그 전설적인 투자자가 가치 원칙을 확고하게 준수하여 투자하여 명성과 부를 얻었기 때문입니다. 가치 투자에서 목표는 주가가 기본 비즈니스의 가치를 정확하게 반영하지 못하는 회사를 식별하는 것입니다. 더 간결하게 말하면, 당신은 할인을 찾고 있습니다. 할인을 식별하는 방법에는 여러 가지가 있지만 가장 널리 사용되는 방법은 주가를 다양한 운영 지표와 비교하는 것입니다.
SPDR 포트폴리오 S&P 500 가치 ETF (SPYV, $29.92)는 투자자들이 이러한 소위 가치 투자에 노출될 수 있는 쉬운 방법입니다. SPYV는 가격 대비 수익(이익), 가격 대비 판매(수익) 및 장부 가격(장부가 또는 총 자산)의 세 가지 인기 있는 측정값을 사용하여 강력한 가치 특성을 가진 S&P 500 기업을 대상으로 하는 지수를 추적합니다. - 무형 및 부채 제외). 그리고 VOO와 마찬가지로 SPYV는 시가 총액 가중 방식이므로 현재 가장 큰 보유 주식에는 버핏의 버크셔 해서웨이(BRK.B)와 메가 은행 JPMorgan Chase(JPM) 및 통합 에너지 타이탄 Exxon Mobil(XOM)이 포함됩니다.
가치 지향적인 대형 기업의 장점은 주주에게 현금을 지급하는 정기 배당금을 지급하는 경우가 많다는 것입니다. S&P 500의 가치 중심 주식을 대표하는 SPYV의 배당수익률은 현재 2.2%로 더 넓은 지수의 1.8%보다 높습니다.
당신이 갈 수 있는 또 다른 방법은 성장입니다. 이것은 원칙적으로 들리는 것처럼 간단합니다.
성장 투자에서 당신은 수익과 이익이 동료보다 더 빨리 성장할 것으로 예상하는 회사를 식별하려고 노력합니다. 이러한 회사는 일반적으로 연구 개발, 새 시설 건설 또는 더 많은 직원 고용을 통해 더 많은 성장을 촉진하기 위해 사용 가능한 모든 달러를 비즈니스에 다시 쏟아붓습니다.
결과적으로 대부분의 이익은 거의 전적으로 주식 이익에 의해 좌우될 것입니다. 이러한 회사는 배당금을 지불하기 위해 돈을 쓸 가능성이 훨씬 적기 때문입니다. 결국 회사를 더 크게 만드는 데 사용할 수 있는 현금입니다. 실제로 SPDR Portfolio S&P 500 Growth ETF의 수익률은 (SPYG, $34.67) - 성장 특성이 있는 S&P 500 기업에 투자하는 -는 1.3%에 불과합니다.
자매 펀드와 마찬가지로 SPYG는 시가 총액 가중 방식이므로 S&P 500에서 가장 큰 성장 이름을 가진 사람이 최고 보유 주식입니다. 현재로서는 Apple, Microsoft 및 전자 상거래 리더인 Amazon.com(AMZN)입니다.
대형주에 투자해야 하지만 소형주가 본질적으로 나쁘다는 의미는 아닙니다. 사실, 그들은 대부분의 다양한 포트폴리오에서 중요한 역할을 합니다.
소규모 회사는 더 크고 더 확고한 회사보다 훨씬 더 많은 성장을 제공할 수 있습니다. 일반적인 아이디어는 회사의 매출을 100만 달러에서 두 배로 늘리는 것보다 100만 달러에서 두 배로 늘리는 것이 훨씬 더 쉽다는 것입니다. 대형주보다 주식입니다.
문제? 물론 위험합니다. 2,000억 달러 규모의 대형 회사는 한 제품의 약점을 보완하고, 어려운 시기에 사용할 수 있는 훨씬 더 많은 현금 보유고를 갖고 있으며, 빚. 그러나 더 작은 회사는 한두 개의 제품만 가지고 있을 수 있습니다. 즉, 하나의 실패가 비즈니스에 지장을 줄 수 있으며 정상적인 상황에서도 자금을 조달하기 위해 훨씬 더 위험한 부채 제공에 대한 관심을 유도하기가 훨씬 더 어렵습니다.
Vanguard Small Cap ETF와 같은 펀드 (VB, $150.29) 숫자의 강점을 통해 이러한 단일 주식 위험으로부터 보호하는 데 도움이 됩니다. 즉, 펀드가 1,400개 이상의 주식을 보유하고 있으며, 가장 큰 회사라도 펀드 자산의 1/10에 불과합니다. 이렇게 하면 소수의 회사가 파산하고 해당 주식이 폭락하더라도 전체 펀드에 부정적인 영향을 거의 미치지 않을 것입니다. VB의 요점은 수천 개의 구성 요소 중에서 일반적인 성장 추세를 타는 것입니다.
현재 VB는 개발 단계의 바이오 제약 회사 Nektar Therapeutics(NKTR) 및 독립 석유 및 가스 회사 Diamondback Energy(FANG)와 같은 회사를 가장 많이 보유하고 있습니다.
배당금은 보장되지 않습니다. 회사는 원할 경우 언제든지 배당금을 인출할 수 있습니다. 그러나 정기적인 배당을 시작하는 회사는 일반적으로 장기적으로 배당을 유지할 수 있고 일반적으로 인상할 수 있다고 믿을 때만 배당을 합니다.
이러한 유형의 소득은 본질적으로 대부분 안정적인 것으로 간주되며, 따라서 더 이상 정기적인 급여를 받지 못하면 일관된 현금 흐름을 찾는 은퇴 투자자의 주류입니다.
뱅가드 고배당 ETF (VYM, $84.69)는 높은 배당금 흐름에 초점을 맞춘 가장 큰 ETF 중 하나입니다. 평균 이상인 400개에 가까운 대형주 바스켓에 투자하여 연간 수익률이 3% 이상인 안전한 포트폴리오를 만듭니다.
기술은 일반적으로 성장 부문으로 간주되지만 VYM은 포트폴리오의 거의 17%를 기술에 투자하며, 여기에는 많은 배당금을 지급합니다. JP모건을 포함한 금융주와 Johnson &Johnson(JNJ)을 포함한 헬스케어 주식도 이 ETF에서 중요한 역할을 합니다.
앞서 언급한 모든 펀드가 미국 기업을 중심으로 하였지만, 초보 투자자는 미국에 대한 투자를 제한할 필요가 없습니다. 사실, 대부분의 건강한 포트폴리오는 국내 주식의 간헐적인 침체로부터 보호하는 데 도움이 되도록 최소한 약간의 국제적 익스포저를 가지고 있습니다.
안정성을 유지하면서 국제 주식을 추가하려는 투자자는 iShares Core MSCI EAFE ETF를 살펴보아야 합니다. (IEFA, $65.99).
IEFA는 세계의 다른 지역보다 경제가 더 성숙하고 시장이 확고하며 지정학적 위험이 적은 소위 선진국의 광범위한 주식에 투자합니다. 즉, 펀드의 전체 4분의 1에서 가장 큰 지리적 위치를 차지하는 일본, 호주 및 서유럽 국가들에 큰 도움이 됩니다.
또한 iShares Core MSCI EAFE ETF는 모든 규모의 시가 총액에 걸쳐 2,500개 이상의 주식에 투자하지만 시가총액 가중치는 대부분의 무거운 짐이 대형주에 의해 수행되고 많은 배당금을 지급한다는 것을 의미합니다. . 상위 홀딩스는 해외에 주소를 두고 있지만 본질적으로 다국적 기업이라는 점을 감안할 때 친숙해야 합니다. 스위스 필수 소비재인 Nestle(NSRGY), 영국 기반의 거대 은행 HSBC Holdings(HSBC) 및 일본 자동차 제조업체인 Toyota( TM).
iShares Core 미국 종합 채권 ETF
다각화하는 또 다른 방법은 자산 클래스를 사용하는 것입니다. 즉, 주식을 넘어선 것입니다. 그렇게 하는 가장 일반적인 방법은 채권에 투자하는 것입니다. 본질적으로 정부나 기업과 같은 어떤 실체에서 발행한 부채로 결국 상환되고 그 과정에서 소득을 창출합니다. 이들은 일반적으로 실제로 원금을 잃을 위험이 매우 낮기 때문에 보유하고 있는 부를 보존하는 데 좋습니다. 사실, 불확실한 시기에 투자자들은 일부 주식을 매도하고 상대적으로 "안전한" 채권을 대신 매수할 수 있습니다.
그러나 초보자 투자자, 특히 수십 년의 투자 기간이 남아 있는 젊은 투자자는 일반적으로 채권 노출 측면에서 많은 것을 필요로 하지 않습니다. 시간이 지남에 따라 역사적으로 주식만큼 성장하지 않습니다. 예를 들어, 1928년부터 2011년까지 미국 주식의 연간 복합 수익률은 9.3%인 반면 채권은 5.1%에 불과했습니다.
채권에 약간의 노출을 원하신다면 iShares Core U.S. Aggregate Bond ETF (AGG, $106.59) 시작하기에 가장 좋은 ETF 중 하나입니다. 이 ETF는 세계에서 가장 높은 등급을 받은(따라서 안전한 것으로 간주되는) 부채인 미국 재무부 채권, 투자 등급 기업 부채 및 모기지 담보부 증권을 포함하여 다양한 유형의 6,650개 이상의 채권에 투자합니다.
그리고 2.7%의 AGG는 S&P 500보다 상당한 양의 수익률을 제공합니다. 그러나 안정성과 수익률을 제공하지만 시간이 지남에 따라 주식이 이를 능가할 가능성이 높다는 점을 기억하십시오.
*SEC 수익률은 최근 30일 동안의 펀드 비용을 공제한 후 발생한 이자를 반영하며 채권 및 우선주 펀드의 표준 측정값입니다.
단기 채권(일반적으로 5년 이하)은 만기까지 10년 또는 20년이 남은 채권보다 채무 불이행 가능성이 상대적으로 적기 때문에 살 수 있는 가장 안전한 채권으로 간주됩니다. 더 나은 점은 금리 변동으로 인한 영향을 덜 받는 경향이 있다는 것입니다. 일반적으로 금리가 오르면 금리가 더 낮은 기존 채권의 가치가 떨어지지만 단기 채권은 훨씬 빨리 만기가 되기 때문에 영향이 줄어듭니다.
결과? 단기 채권은 종종 장기 채권보다 수익률이 낮지만 훨씬 덜 움직이는 경향이 있으므로 많은 투자자들이 변동성이 큰 시장에서 자금을 안전하게 보호하고 싶을 때 찾는 곳입니다.
Schwab 단기 미국 국채 ETF (SCHO, $49.77) 이 시장 영역에 대한 익스포저를 제공하여 만기까지 1년에서 3년 사이의 100가지 다른 미국 국채 발행에 투자합니다.
보시다시피, 이 펀드는 훨씬 더 긴 만기의 채권을 보유하고 있는 AGG보다 수익률이 낮습니다. 따라서 AGG는 장기 소득과 채권으로의 다각화에 더 나은 선택일 수 있습니다. 그러나 SCHO는 시장의 변동성이 매우 높을 때 안전 장치 역할을 할 수 있습니다.
변동성이 매우 낮은 고소득 원천 중 하나는 우선주라고 하는 소위 "하이브리드"입니다. Kiplinger는 다음과 같이 설명합니다.
“보통주와 마찬가지로 우선주는 회사의 소유권 지분을 나타냅니다. 주식은 일반적으로 3개월마다 미리 정해진 고정 배당금을 지급합니다. 기업이 보통주에 대한 배당금을 지급하기 전에 우선주에게 배당금을 지급해야 하기 때문에 우선주라고 합니다.”
고정 배당금(종종 연간 5%에서 7% 사이)은 채권의 이표지급에 가깝고, 우선주는 일반적으로 의결권이 없다는 사실도 마찬가지입니다(보통주는 일반적으로 의결권이 있음). 게다가, 우선순위는 일반적으로 발행될 때 설정된 "액면가"에 묶여 있기 때문에 어느 방향으로도 많이 움직이지 않는 경향이 있습니다.
iShares 미국 우선주 ETF (PFF, $37.63)는 시장에서 가장 인기 있는 우선주 펀드입니다. 약 300개의 우선주로 구성된 바스켓은 주로 Barclays(BCS) 및 Wells Fargo(WFC)와 같은 대형 금융 회사의 자산이지만 부동산, 에너지 및 유틸리티 회사의 문제도 보유하고 있습니다.
이 펀드의 수익률은 5.5%로 이 목록에 있는 다른 모든 펀드보다 높습니다. 그러나 기억하십시오. 보통주와 달리 우선주는 변동이 거의 없으므로 투자자는 배당금을 넘어서는 수익을 기대해서는 안 됩니다.
