최근에 주식과 채권 시장은 같은 주에 오르락 내리락했다가 다시 오르락내리락했습니다. 롤러코스터를 타는 것을 감안할 때 우리는 우리가 가장 좋아하는 상장지수펀드인 Kiplinger ETF 20을 확인하여 지난 12개월 동안 이 펀드의 실적을 알아보기로 결정했습니다.

일반적으로 대형 미국 주식형 펀드가 우세하고, 소형사 펀드가 그 뒤를 이으며, 해외주식 ETF가 중간에 있었다. 많은 ETF가 전통적인 지수를 추적하기 때문에 일반적으로 벤치마크와 일치하는 성과를 보입니다. IShares Core S&P 500 예를 들어, (기호, IVV)는 0.04%의 비용 비율에도 불구하고 S&P의 500주식 지수의 수익률과 일치하여 지난 1년 동안 1.1%의 수익을 올렸습니다.

Kip ETF 20의 전략주식펀드 중 일부가 빛을 발했다. 이는 특정 섹터에 초점을 맞추거나 시장의 주머니를 이기기 위해 설계된 맞춤형 지수를 반영합니다. 아크 이노베이션 예를 들어, (ARKK)는 빠르게 성장하는 기술 회사에 중점을 둔 적극적으로 관리되는 펀드입니다. Tesla와 같은 지분 덕분에 지난 1년 동안 178% 상승한 Ark는 지난 12개월 동안 11.5%의 상승률로 S&P 500을 능가했습니다. 당사의 최고 실적 주식 ETF인 Invesco S&P 500 Equal Weight Health Care (RYH)는 16.3%의 상승률을 기록했습니다. 건강 관리 주식은 지난 1년 동안 시장에서 가장 좋은 성과를 보였으며 정보 기술이 그 뒤를 이었습니다.

더욱 놀라운 결과는 Invesco S&P SmallCap Low Volatility의 성과였습니다. (XSLV). 펀드의 수익률은 벤치마크인 S&P SmallCap 600 Low Volatility 지수의 수익률과 일치했습니다. 그러나 일반적으로 소기업 주식에 비해 승차감은 순조롭지 않았습니다. 이 보기가 강조하는 저가 주식은 성장주 주식보다 더 힘든 상황을 겪었습니다. 그럼에도 불구하고 장기적으로 이 ETF는 더 나은 연간 수익률과 더 적은 변동성으로 광범위한 소규모 회사 주가 지수인 S&P SmallCap 600을 능가합니다.

Kip ETF 20에는 2개의 해외 주식 ETF가 있습니다. WisdomTree 글로벌 전 미국 품질 배당 성장 (DNL)은 배당금을 지급하는 성장하는 고품질 기업에 주목하여 0.9%의 이익으로 지난 1년 동안 꾸준히 유지했습니다. ETF는 MSCI EAFE 지수를 14.4% 포인트 상회했습니다. 보다 전통적인 인덱스 ETF인 Vanguard Total International Stock (VXUS)는 펀드 자산의 23%를 차지하는 신흥 시장 주식으로 인해 14.3% 하락했습니다.

채권은 3월 초에 폭락했습니다. 8거래일 동안 Bloomberg Barclays U.S. Aggregate Bond 지수는 5.7% 하락했습니다. 고통은 짧았습니다. 4월 중순까지 지수는 손실을 상당 부분 회복했습니다. Kip 20의 채권 ETF 중 2개, Pimco Active Bond(LDUR) 및 SPDR DoubleLine Total Return Tactical (TOTL), 적극적으로 관리되고 Agg 지수를 능가하는 것을 목표로 하지만, 재무부에 상당한 보유량에도 불구하고 미달했습니다.

최근의 침체는 많은 Kip 20 ETF에 대한 첫 번째 큰 테스트였습니다. 지금까지 우리는 라인업에 만족합니다.